基于会计信息的衍生品使用对商业银行市场风险的影响研究

发布时间：2023-11-25 19:12

　　当今商业银行经进行筹划并管理的主题是风险管理。按照巴塞尔新资本协议,可以得出信用风险、市场风险和操作风险共同组成了商业银行的首要风险。伴随中国经济市场的持续生长和成熟,同时全世界社会物质生产、流通、交换等活动的协调程度更加巩固,市场风险在商业银行进行筹划并管理等日常活动中的关键性越来越严峻。市场风险被当作商业银行三大风险中之一,是由于利率、汇率、股票价值和商品价值等市场价值的消极转变从而让商业银行产生亏损所导致的。商业银行使用金融衍生品的原因,可能用以实现两个有时会发生冲突的目的,一个是用于对冲,降低风险暴露;另一个用于投机,收取与金融衍生品的交易和发行有关的收入和费用,却可能会导致风险暴露增加。本文以风险管理理论、信息不对成理论和市场有效理论为指导,建立两阶段时间序列横截面回归模型,以2007-2018年上市商业银行公司数据为样本,检验衍生品使用与市场风险之间的关系。实证发现,衍生品使用对商业银行的市场风险产生显著的正向相关影响。特别是使用更多的利率衍生品和汇率衍生品,将导致商业银行面对更大的系统性利率风险和汇率风险。衍生品与市场风险之间的正向相关关系不单只出现在用于交易目的的金融衍...

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摘要
ABSTRACT
第1章 绪论
    1.1 研究背景及意义
        1.1.1 研究背景
        1.1.2 研究意义
    1.2 文献综述
        1.2.1 金融工具会计对风险管理的影响
        1.2.2 商业银行市场风险的计量
        1.2.3 衍生品的使用与市场风险的关系
    1.3 研究的内容、方法与结构
第2章 理论基础
    2.1 相关概念界定
        2.1.1 衍生金融工具
        2.1.2 套利、投机和套期保值
        2.1.3 市场风险
    2.2 衍生品使用影响市场风险理论基础
        2.2.1 风险管理理论
        2.2.2 信息不对称理论
        2.2.3 市场有效理论
        2.2.4 会计监管理论
    2.3 金融工具会计与市场风险的关系
        2.3.1 会计准则与金融衍生品的相互作用
        2.3.2 会计准则与市场风险的相互作用
        2.3.3 研究假设的提出
第3章 研究设计
    3.1 变量选取
        3.1.1 被解释变量
        3.1.2 解释变量
        3.1.3 控制变量
    3.2 模型构建
    3.3 样本选取与数据来源
第4章 数据分析
    4.1 描述性统计分析
        4.1.1 变量描述性统计
    4.2 衍生品使用与市场风险的关系分析
        4.2.1 第一阶段
        4.2.2 第二阶段
    4.3 稳健性检验
        4.3.1 替换变量检验
        4.3.2 剔除金融危机影响
    4.4 分析结果的金融会计监管政策含义
第5章 加强金融衍生品市场会计监管建议
    5.1 落实新的金融工具会计准则
        5.1.1 以新准则为引领做好前期准备工作
        5.1.2 加强内部控制与风险管理
    5.2 创造良好的衍生品会计监管环境
        5.2.1 落实商业银行资本管理办法
        5.2.2 加强配套法律法规制度的建设
        5.2.3 建立健全高度协同的市场监管体系
    5.3 以人才为支撑强化衍生品金融会计监管
结论
致谢
参考文献



本文编号：3867688