保险公司的鲁棒最优再保险-投资策略研究

发布时间：2024-10-04 23:46

　　随着国民保险意识的增强,购买保险产品成为人民规划生活的主要方式之一,保险公司的业务开始不断扩大,已经成为金融机构的重要组成部分.保险公司为了能够长期稳定经营并实现盈利目标,一方面会通过购买再保险分散风险,另一方面会将盈余投资于金融市场获得收益,因此保险公司的最优再保险和最优投资策略一直备受关注.本文运用动态规划方法,以期末财富效用最大为优化目标,分别研究了延迟索赔和相关索赔下的鲁棒最优再保险和投资策略,最后通过数值分析,给出部分重要参数对最优策略的影响.本文主要研究内容包含以下两个部分:第一部分考虑延迟索赔影响下保险公司的鲁棒最优控制问题.本文在保险风险模型中加入延迟索赔,求解保险公司的鲁棒最优策略.与以往研究不同的是,本文针对模型不确定性构建了鲁棒优化体系,以期末财富效用最大为目标,运用动态规划方法建立相应的HJB(Hamilton-Jacobi-Bellman)方程,通过求解HJB方程,得到了保险公司的鲁棒最优再保险和投资策略.通过数值分析可以更直观的看出,考虑延迟索赔可以帮助保险公司更好的规避巨额索赔风险,进而实现保险公司平稳运营.第二部分研究了保险公司在相关索赔影响下的鲁棒最优策...

【文章页数】：62 页

【学位级别】：硕士

【部分图文】：

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投资策略的影响，并结合图形解释其经济学意义．??１１??１?１?１?１?１?????／ｉ＝〇－３??１０?－??一?一?－?一?一?＊?ｆｉ＝０．５?－????■■一?〇?ｆｉ＝０，７??９?：?一＿??“９１?—??“：。。。。〇。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。一??....

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本文编号：4007286