资本缓冲的周期性特征:基于中国上市银行的经验证据

发布时间：2018-01-10 14:01

  本文关键词：资本缓冲的周期性特征:基于中国上市银行的经验证据　出处：《宏观经济研究》2013年11期 　论文类型：期刊论文

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【摘要】：本文选取中国16家上市银行为研究样本,采用2004年第四季度至2013年第一季度的面板数据,对商业银行资本缓冲的周期性问题进行了研究,实证结果表明,《巴塞尔协议》实施后中国上市银行的资本缓冲具有明显的逆周期性,经济强劲增长和超宽松的货币政策弱化了资本缓冲的逆周期性。这一结论为管理当局和监管当局在不同的经济周期阶段选择采取不同的货币金融政策提供了一定的证据支持。
[Abstract]:Based on the panel data from in the fourth quarter of 2004 to in the first quarter of 2013, this paper studies the periodicity of capital buffers in 16 listed banks in China. The empirical results show that the capital buffers of Chinese listed banks have obvious countercyclical after the implementation of Basel Accord. Strong economic growth and ultra-loose monetary policy weaken the countercyclical nature of capital buffers. This conclusion provides a certain extent for regulators and regulators to choose different monetary and financial policies at different stages of the economic cycle. In support of the evidence.
【作者单位】： 山西财经大学会计学院;
【基金】：教育部人文社会科学研究青年基金项目“贫困农户小额信贷融资风险度量及控制研究”(12YJC790178) 山西省软科学研究项目“山西省农民专业合作社融资创新理论与实践研究”(2010041046-02) 山西省高等学校哲学社会科学项目“山西省经济转型中的金融支持问题研究”的资助
【分类号】：F224;F832.3
【正文快照】： 一、引言美国次贷危机爆发后,资本监管的顺周期性问题格外引人注意。实际上,资本监管的顺周期性问题并不是次贷危机后才出现的,在1990年美国经济下滑过程中,美国银行业出现了大幅的信贷萎缩,这引起了学界的广泛关注,并开始讨论银行资本监管对实体经济的影响。Bemanke和Lown(19

【参考文献】

相关期刊论文 前4条

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【共引文献】

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8 李楠;汪，

本文编号：1405514