基于Copula的最优投资组合探讨

发布时间：2018-03-03 19:03

  本文选题：Copula函数　切入点：Kendallτ　出处：《统计与决策》2010年16期 　论文类型：期刊论文

【摘要】：文章以马克维茨的投资组合理论为基础,在均值—方差模型中引入Copula理论,使用Copula函数导出的时变Kendallτ来代替传统的线性相关系数对相关性进行测度,求解基于τ的最优投资组合模型,得到最优投资组合对应的方差,并且在此基础上与均值—方差模型下求解的结果进行比较。
[Abstract]:Based on Markowitz's portfolio theory, the Copula theory is introduced into the mean-variance model, and the time-varying Kendall 蟿 derived from Copula function is used to measure the correlation instead of the traditional linear correlation coefficient. By solving the optimal portfolio model based on 蟿, the corresponding variance of the optimal portfolio is obtained, and the results are compared with the results obtained under the mean-variance model.
【作者单位】： 湖南文理学院经济与管理学院;
【分类号】：F830.59;F224

【参考文献】

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【共引文献】

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本文编号：1562289