基于分形理论的国际金价波动长记忆性识别及预测研究

发布时间：2018-03-06 01:36

  本文选题：长记忆性　切入点：分形理论　出处：《上海金融》2013年06期 　论文类型：期刊论文

【摘要】：分形理论为国际金价定量描述提供了新的研究思路。研究结果表明,识别长记忆性时,V/S方法最贴近实际,计算出的Hurst指数证实了国际黄金现货(周线/月线)存在着显著的长记忆性,表明黄金市场不是弱势有效的,因此在国际金价预测中运用统计分析是有效的;随后通过分数差分将长记忆识别与分形预测模型有机联结了起来,构建的ARFIMA、FIGARCH与ARFIMA-GARCH等模型能够很好地刻画国际金价的内在波动规律,具有良好的定量预测功能。
[Abstract]:Fractal theory provides a new idea for quantitative description of international gold prices. The results show that the V / S method of identifying long memory is the closest to the reality. The calculated Hurst index confirms the existence of a significant long-term memory of international gold spot (weekly / monthly), which indicates that the gold market is not weak and effective, so it is effective to use statistical analysis in international gold price forecasting. Then the long memory recognition and fractal prediction model are organically connected by fractional difference. The established ARFIMA FIGARCH and ARFIMA-GARCH models can well describe the inherent fluctuation law of international gold price and have good quantitative prediction function.
【作者单位】： 浙江工商职业技术学院;
【分类号】：F224;F831.54

【参考文献】

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【共引文献】

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本文编号：1572811