基于GARCH模型对我国创业板波动性的实证研究

发布时间：2017-07-17 15:08

  本文关键词：基于GARCH模型对我国创业板波动性的实证研究

  更多相关文章： ARCH效应 GARCH模型 创业板指数 波动性

【摘要】：本文选取了2014年1月6日至2017年2月14日的创业板指数作为样本,分别运用ARCH模型、GARCH模型对创业板指数收益率的波动性以及波动的非对称性进行了初步研究。实证分析显示:创业板指数存在杠杆效应,其波动表现出集群现象和持久性,而且序列波动具有显著的非对称性。最后,本文根据我国创业板指数的波动特征,提出了相应的应对措施和建议。
【作者单位】： 唐山师范学院;
【关键词】： ARCH效应 GARCH模型 创业板指数 波动性
【分类号】：F224;F832.51
【正文快照】： 一、引言 2009年10月23日我国创业板正式开市,同年10月30日在深圳证券交易所正式交易。作为一个新兴的证券交易市场,创业板的价格波动与主板市场相比有较大不同。我们通过研究分析创业板指数的波动性,来寻找这一市场的波动规律及其相应的特征,进而采用科学合理的措施,降低这

【相似文献】

中国期刊全文数据库 前10条

1 李雯婧;;基于GARCH模型的中国股市研究[J];生产力研究;2012年12期

2 张琳琳;赵振全;孙俊岭;;风险度量的混合GARCH模型及对中国股市的实证分析[J];改革与战略;2007年09期

3 王航宇;孙玲;王计平;;基于ARCH和GARCH模型的重大事件对中国旅游业影响研究——以旅游业作为战略性支柱产业为例[J];淮海工学院学报(自然科学版);2012年04期

4 肖喻;肖庆宪;;多元GARCH模型在国内企业债券波动传递研究中的应用[J];上海理工大学学报;2007年05期

5 刘旭彬;;GARCH模型的蒙特卡罗模拟方法及应用[J];统计与决策;2010年23期

6 吴琼;薛红;王露琰;;GARCH模型在我国深市风险度量中的应用研究[J];广西财经学院学报;2007年01期

7 于玲玲;倪秀君;;GARCH模型在我国外汇风险度量中的应用[J];现代商业;2009年26期

8 郭雪芬;;VaR:非对称成分GARCH模型的应用[J];哈尔滨金融高等专科学校学报;2008年04期

9 孟卫东;宋丽伟;阳军;;基于GARCH模型的沪深地产股波动性分析及预测[J];统计与决策;2010年12期

10 罗艳;;用GARCH模型预测沪深300消费指数的变化趋势[J];科技致富向导;2011年15期

中国重要会议论文全文数据库 前3条

1 田玲;张岳;;基于GARCH模型的我国保险公司经济资本度量[A];中国保险学会第二届学术年会入选论文集(理论卷2)[C];2010年

2 赵国庆;魏军;;基于混合GARCH模型的中美证券市场有效性研究[A];21世纪数量经济学（第8卷）[C];2007年

3 李伟;劳川奇;;基于马尔可夫转换GARCH模型的上海股市风险研究[A];第九届中国管理科学学术年会论文集[C];2007年

中国重要报纸全文数据库 前1条

1 李宙雷;基于GARCH模型的国内燃油期货风险度量研究[N];期货日报;2009年

中国硕士学位论文全文数据库 前10条

1 吴泽耕;基于GARCH模型银行股配对交易应用研究[D];兰州财经大学;2015年

2 刘丽燕;基于非参数GARCH模型的电力市场日前电价预测研究[D];重庆师范大学;2016年

3 张曼;基于中位数GARCH模型的汇率波动率预测[D];兰州大学;2016年

4 杨馥榕;基于GARCH模型的我国同业拆借利率波动性研究[D];兰州大学;2013年

5 柳雪飞;遗传门限GARCH模型及其应用研究[D];武汉科技大学;2011年

6 张雄健;基于GARCH模型及VaR方法的同业拆借利率风险度量[D];兰州大学;2011年

7 谷峰;基于GARCH模型族的中国证券市场实证研究[D];广西师范大学;2014年

8 金鸣鸣;衍生GARCH模型下的信用利差欧式期权的定价[D];西南财经大学;2013年

9 马明;基于GARCH模型的股市波动特征及相关性分析[D];南京理工大学;2007年

10 吴得春;基于GARCH模型的人民币汇率风险的VaR方法研究[D];苏州大学;2013年

，

本文编号：554153