互联网金融对商业银行资产托管业务的影响研究

发布时间：2020-03-18 12:14

【摘要】：近些年来,随着国内经济的快速发展,金融行业呈现金融脱媒,利率市场化,存贷利差缩小等趋势。商业银行传统的盈利模式正在逐渐转型,由信贷向资管、投行、代理等方面扩展。资产托管业务,作为商业银行一项“传统业务”,随着“大资管”时代的兴起,伴随资产管理业务蓬勃发展。相比其他银行产品,资产托管业务具有资本占用少,带动性强,风险可控等优势,成为商业银行追求利润,抢占市场的又一方向。尤其在互联网金融的发展浪潮中,资产托管业务迎来了广阔的发展机遇。然而,由于互联网金融的创新性强,监管政策较传统金融业务更加宽松,存在不确定性和内外部风险,这也使资产托管业务面临着严峻的挑战。本文首先介绍了资产托管业务,包括业务的起源、特点、产品和服务,结合国内外发展历程,对行业的发展现状进行分析。然后介绍了互联网金额的发展现状,包括互联网金融的定义、特点和模式。本文通过文献分析法、归纳总结法和案例分析法的方式,重点分析了互联网金融对资产托管行业带来的影响。在互联网金融发展过程中,资产托管行业受其影响一方面新增了市场,一些创新的产品得到运用,另一方面也带来各类风险,让资产托管业务的风险由内部风险向外部风险转移,对资产托管人提出新的考验。面对复杂多变的新形势,资产托管业务如何有效的与互联网金融开展合作,相互促进共同发展,成为下一阶段行业的重点发展思路。在新时期,资产托管业务应该积极学习借鉴互联网金融的创新精神,做到与互联网金融的有效融合,在产品和服务、业务领域和流程上进行创新。同时借助互联网金融中的大数据和区块链技术,更新完善技术手段,为业务发展提供坚实的基础。最后以国内最大的资产托管机构工商银行为例,分析其发展历程、面临的问题和主要做法,为资产托管行业未来发展思路和方向提出建议。在上一个发展周期中,资产托管业务借助了“大资管”的东风而繁荣,而在下一个发展周期里,面对资管行业监管趋紧的形势,资产托管业务要想继续保持增长速度,必然需要依靠互联网金融。未来,托管业务将不仅限于资本市场,而是成为连接资本市场、实业领域、互联网领域的桥梁。它将更加注重为投资者、管理人提供增值服务,真正成为一个多层次、跨领域的综合化托管服务平台。
【图文】：

托管服务,内容

有权、使用权、收益权；委托财产与受托人的其他财产严格隔离。（2）委托属性除信托性质托管资产外，国内大部分托管资产为委托性质的托管资产。例商业银行理财产品、公募基金、券商资管、基金专户等。得益于监管层资产管政策放开，原先由信托公司承担的业务大量转移到新的机构，证券公司、基金司、资管公司各类资产管理类业务兴起。委托代理类业务核心为“受人之托、人理财”，由各类专业的资产管理机构进行全市场投资。与信托性质托管资产比，此类业务更加灵活，渠道更宽广，但没有信托法等强保护制度。在资产托管业务中，商业银行一般承担着资产托管人的角色。根据其业务义，我们不难看出，，它主要行使的是委托资产的保管、监督与清算功能。基于行业务的特殊性，在独立保管委托资产方面（特别是现金类资产），商业银行有较强优势，可以有效防止委托资产被管理人挪用的风险。在投资环节，按照管协议约定对资金的使用和投资行为进行监督。在资金清算效率上，商业银行入跨行清算系统，可以及时处理资金划拨。按照相关会计准则进行核算估值，委托人、受托人提供独立的第三方托管报告。

结构图,结构图,产品,信托财产

图 2-2 商业银行理财产品托管结构图（5）信托财产保管信托计划保管业务是源于信托计划，信托计划是指信托公司作为受托人，对委托人委托的资产进行有效管理，并将获得的信托收益支付给收益人的一项业务。表2-3 银行理财产品分类表按委托人数量集合信托计划、单一信托计划按投资对象证券投资类信托计划、股权投资类信托计划、权益转让类信托计划、贷款类信托计划按业务属性财产信托、公益信托、事务信托在信托计划中，一个重要的角色就是计划保管人（托管人）。在《信托法》中明确规定了信托计划必须由信托保管人进行保管，其履行的职责是安全保管信托财产，对受托人的行为进行有效监督，及时披露相关信息。（6）保险资产托管
【学位授予单位】：电子科技大学
【学位级别】：硕士
【学位授予年份】：2018
【分类号】：F832.2

【参考文献】