WH 资产管理公司战略的研究

1 绪论

1.1 研究背景和意义

1.1.1 研究背景

根据马斯洛把人们的需求按照层次论由低到高分为：生理需求，安全需求，爱与归属的需求，尊重和自我实现五大需求。

几乎我们每个人一生中都在追求生存、繁衍和发展这样一个过程，因此，我们就需要不仅满足人类为了生存的衣食住行最初级需要，也需随着快速发展的经济和不断变化的社会环境去不断提高物质生活和精神生活水平，这就决定着人类在生活中离不开钱。那么，钱又从何而来呢？古人说：“君子爱财，取之有道；君子爱财，更当治之有道。”其中“取”特指赚钱、挣钱的意思，而“治”则指懂得理财。

这里，不免有人要问：“理财是什么？你为什么要理财？如何管理财富？”

理财就好比将财富通过数学加减乘数运算法则，在原有“1”的基数上不断累加，本质就是让个体拥有的资产犹如鸡生蛋，蛋成鸡，鸡再生蛋这样滚雪球似的越滚越大，最终实现资产在总数上的增长和累计，成为家庭生活品质得到不断提升的物质保障，让生活、工作和学习更加美好。理财是指人们通过合理管理所拥有的财富资源来实现理想的生活目标，贯穿在人一生的动态过程。

金融行业从投资数据上来看，排在前三位的分别是：银行、证券、理财。预测未来 5 年金融行业主要的业务集中在 5 大领域：银行、证券交易、财富管理、资产管理和资本市场。

随着“互联网+”时代的发展，4G 网络开始将人类多样化需求以智能化方式来实现。与此同时，我国经济正在步入新常态，移动互联网正在潜移默化的渗透到各行各业中，金融行业也面临着被互联网的入侵。

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1.2研究内容和方法

通过综合运战略的相关理论、定位、PEST 等分析法对 WH 资产管理公司的深入研究、分析其成长发展的基础上，形成了以下行文思路和研究方法。

1.2.1研究内容

本文以 WH 资产管理公司为研究对象，探讨了 WH 资产公司在经营发展过程中如何选择和确定企业战略。

论文首先概述了资产管理行业的宏观环境、资产管理行业发展、行业环境分析、发展趋势和行业竞争分析了解资产管理行业的市场生机和发展趋势。

其次，概述了公司的发展历程、运营现状、经营模式和利润，提出了公司经营发展中遇到的困惑和矛盾。

再次，分析公司由单一业务向多元化业务转型的经营思路，运用 SWOT 模型过分析归纳出公司内部优势、劣势等内部资源和公司核心竞争力，，外部环境中的机遇和威胁，公司如何实现“规模经营”往“效益经营”，为实现公司发展目标提供了科学依据。

最后，为实现 WH 公司发展目标，确定公司战略，制定出公司在短期、中期和长期不同发展战略，充分实现战略的整体性、长期性和全局性的基本特点，解决公司发展的本质特征。

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2 WH 资产管理公司外部环境分析

2.1 宏观环境分析

2.1.1 国际形势发展

就全球范围来看，资产管理行业在金融行业发展规模和速度都处于领先地位，截止 2011 年底，资产管理行业资金规模已经突破 90 万亿美元，其中理财、基金占比高达 90%。

自 2008 年国际金融危机爆发后，投资者对绝对收益的产品更加青睐，为此，理财产品出现多元化丰富化的现象。08 年金融危机让绝对大多数投资人经历着前所未有的机遇和挑战，投资者需资产管理机构能提供专业化的服务，要求理财产品的成本、收益和风险等方面的信息披露更加公开化和透明化，投资者更关注理财产品的风险控制、风险规避和绝对收益，不单只停留在资产的虚拟净值。投资者对资产管理机构的选择也更加慎重，对资产管理公司的财务状况、业务进展、组织结构、内部管控制度、实际收益和经营和发展战略等等用更加成熟的眼光去考量。

资产管理公司既要最大限度的分布网点又要控制成本，还要提供统一专业的服务满足客户最大获益的欲求，面对市场激励的竞争仅靠单一产业已无法满足自身的发展。为此，资产公司大多采用以并购方式将自己的业务范围扩大，通过收购业务、整合资源实现共享收益。

资产管理公司首先在欧美发达国家脱颖而出，其中银行有 9 家，基金 7 家，在全球资产管理公司中排名第五，主要专注资产管理业务，历史悠久，规模客观，如先锋、黑石、富达和安联等；3 家理财类，如安盛、保德信、日本生命等；信托公司仅有 1 家，可见资产管理公司中银行类资产管理公司在全球占比约 52%。欧美国家银行的资产管理部门从组织结构来说往往是矩阵式管理框架结构，实现直线化管理方式来开展业务，业务定位的主要职能是承担资产配置和投资咨询服务，根据客户需求设计出满足客户期望的多元化理财产品，从客户的资源来看，欧美银行的资产管理部门一般并不直接对投资客户进行营销，往往是依托其他部门开展业务，单设专门的理财团队来管理并维护客户。

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2.2 资产管理行业分析

资产管理机构通过专业的理财管理密切关注对客户投资的现值，帮助客户实现保值增值的投资目的，实现客户对投资财富增长的欲求。

资产管理行业的参与者按照角色不同分为：产品经理、理财经理、营销人员和投资者等共同构成了资产管理的市场产业链。资产管理行业在市场变化中灵敏度较高，中国的资产管理行业在股市牛市“过山车”的行情中也进行了一定自我调整，经历了市场大幅度的波动和洗礼后变的更加成熟，跨市场的多元化综合经营成了新视角；市场环境的多元化和复杂化，让资产管理产业在市场波动中的管理手法更加成熟，能更好应对波动和差异较大的动态市场。

随着改革开放，居民生活水平的不断提高，越来越多的财富积累在居民手中，人们对财富的增值也有了多元化的追求。2012 年起，监管政策逐渐打破财富的垄断，银行、券商、信托、理财、基金都不断的拓展各自业务，最大限度发挥各自优势，开发形式多元化的产品，满足投资者多元化的投资需求，来赢得投资者的信任，最大限度的抢占市场。

目前，全球主要的发达地区经济都面临着低利或负利息，分析资产管理行业就要分析资产、机构、产品、渠道和客户这 5 个维度，通常分为融、投、管、退4 个环节。

基础资产多指实体的融资需求，用于扩大再生产，基础管理机构一般开发、销售并管理金融理财产品，从销售渠道上来说银行占据主导。金融危机后，随着体制的改革，理财新型投资产品迅速兴起。从全球化市场来看，用一个国家投资融资体系中直接融资所占的比重来衡量这个国家的市场化程度的高低。

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3 WH 资产管理公司内部实力分析 ........................... 23

3.1 公司发展历程 .....................23

3.1.1 公司简介 .............23

4 WH 资产管理公司发展战略 ............................... 29

4.1 战略目标定位 ................29

4.1.1 SWOT 分析........................29

5. WH 战略实施保障 ................ 43

5.1 初期战略实施保障 ...................43

5.1.1 实施人才战略 ...................43

5 WH 战略实施保障

5.1 初期战略实施保障

5.1.1 实施人才战略

运营研发是 WH 公司项目开发、产品研发设计的核心中心，有近 40 人组成的技术研发和产品设计队伍。其中，项目经理 3 人、软件开发工程师 10 人，产品经理 5 人，运营经理 5 人，拥有丰富的项目实施、互联网运营、APP、ISO 开发、PHP、JAVA 工程师、金融、互联网等领域的高级人才，主要承担着公司项目实施、新品研发、品牌设计和宣传推广，下设项目开发、技术开发、产品设计、广告传媒等多个部门。运营中心以开发新项目、应用新技术、研发新产品、品牌推广和项目实施为主要业务，经过几次项目的成功运作、技术革新和产设计上为公司带来了稳定增长的收。公司对运营中心提出了更高的要求，要求运营研发中心不断的提升自己，开发更多的新项目和新产品，拓展新的业务领域，深入发掘在项目开发、产品设计方面的潜力，关注行业发展，紧贴市场需求，不断设计出具有市场竞争潜力和技术领先的好项目。

WH 公司在实施人才战略时，本着“创新型专才”为主要特点，通过实施人才战略来巩固 WH 公司的内部优势。

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6 结论

本论文以 WH 资产管理公司的发展作为研究课题。从本文写作的整个过程来看，主要有以下研究心得:

论文首先概述了资产管理行业的宏观环境、行业发展、行业环境分析和行业竞争对手，清楚的了解资产管理行业政治、经济、文化、社会和技术形势，清楚了解资产管理行业的发展市场生机、发展前景和市场动向，从而便于更好的了解资产管理竞争对手的整体状况、竞争模式和主要竞争对手等，便于 WH 资产管理公司在成长中能更好的生存和发展。

其次，从 WH 公司的发展历程、运营状况了解到公司业务范围、业务特色、经营规模、利润、人员、组织结构和客户资源，得知 WH 公司在单一的资产管理业务发展成多元化业务中取得了一定的成绩和经验，利用大好形势，开拓占领市场，利用其市场占有率取得该领域主导地位，实际也是对集中化、差异化和总成本 3 个公司市场竞争战略的不断探索和尝试，提出了公司再经营发展中遇到的困惑和矛盾，以及需要解决的问题。

再次，分析公司由单一业务向多元化业务转型的经营思路，归纳出公司外部环境中的机遇和威胁；在公司内部环境分析中，运用 SWOT 分析公司的内部资源和公司核心竞争力，总结出公司的内部条件优势和劣势，实现“规模经营”往“效益经营”，为实现公司发展目标选择和制定公司战略提供了科学依据。

最后，为实现公司的发展目标，首先确定公司的目标定位，在选择制定公司战略，并将公司战略按照 3 个不同的发展阶段进行分解，确定 WH 公司处在较高风险行业，在 WH 公司发展战略的指导下营销战略、竞争战略、技术战略和人才战略等是企业战略不可缺少的组成部分。政策风险、环境风险、市场风险、财务风险、技术风险和管理风险是实现公司发展目标中面对的风险，做好危机意识，财务系统，人才竞争、管理提升企业竞争力等作为战略实施保障措施。

参考文献（略）