商业银行贷款组合均值——CVaR优化模型研究

发布时间：2017-11-06 22:12

  本文关键词：商业银行贷款组合均值——CVaR优化模型研究

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【摘要】：信用风险是商业银行面临的主要风险,而其中贷款组合风险是银行业信用风险管理的重点,因此如何控制贷款组合风险成为银行信用风险管理的主要组成部分。本文以商业银行对各类企业违约损失率的CVaR最小化为目标函数,以银行各项资产组合收益函数的期望作为对收益的约束,建立了商业银行违约损失控制的均值-CVaR优化模型,并利用蒙特卡洛模拟方法研究了该模型的效果。结果表明采用均值-CVaR模型可以更加真实地反映商业银行贷款组合风险,有利于商业银行合理优化地配置资产组合。
【作者单位】： 美国南加州大学工程学院;
【基金】：国家自然科学基金项目“整合风险与系统风险管理——微观审慎和宏观审慎相结合分析框架”(71203036) 河南师范大学研究生科研创新项目“商业银行贷款组合多期动态优化模型研究”(YW201321)
【分类号】：F224
【正文快照】： 贷款风险对于银行业经营管理有着举足轻重的影响,其带来的信用风险也一直是商业银行经营管理的重点。本文界定的信用风险(又称违约风险)定义为:由于借款人、金融工具的发行人或者交易对手,由于其信用评级变动或者履约能力发生变化而不愿或无力履行合同构成违约,给另一方带来损

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本文编号：1149595