当前位置:主页 > 管理论文 > 信贷论文 >

不同阶段人民币汇率的价格传导机制分析

发布时间:2018-07-03 19:41

  本文选题:VAR + 实际有效汇率 ; 参考:《统计与决策》2010年24期


【摘要】:从实证的角度研究中国的汇率传递及其对价格的影响。结合中国实际情况,在原有的研究基础上使用了最新数据,并将汇率变动分为三个阶段用VAR模型进行分析,通过脉冲响应函数和方差分解的方法,发现人民币价格传递效应在不同阶段存在较大差异,且存在时滞,效应也是不完全的。
[Abstract]:From the perspective of empirical study of China's exchange rate transfer and its impact on prices. According to the actual situation in China, the latest data are used on the basis of the original research, and the exchange rate changes are divided into three stages. The VAR model is used to analyze the exchange rate changes, and the impulse response function and variance decomposition method are used. It is found that the price transfer effect of RMB is different in different stages, and the effect is incomplete.
【作者单位】: 中南财经政法大学统计与数学学院;
【分类号】:F832.6

【参考文献】

相关期刊论文 前1条

1 吕剑;;人民币汇率变动对国内物价传递效应的实证分析[J];国际金融研究;2007年08期

【共引文献】

相关期刊论文 前9条

1 金兴健;人民币贬值政策与出口退税率调整的比较分析[J];财贸研究;2002年02期

2 胡援成;人民币实际汇率与购买力平价[J];当代财经;2003年02期

3 吕剑;;人民币汇率变动对国内物价传递效应的实证分析[J];国际金融研究;2007年08期

4 宫哲元;对外贸易对中国国内商品价格水平的影响分析[J];经济与管理;2005年09期

5 陈国伟,夏江;人民币实际汇率变动对总产出影响的实证分析[J];经济科学;2002年04期

6 陈晓莉;;本币升值的通货紧缩效应:理论审视和对中国的检验[J];南开经济研究;2007年03期

7 张曼,屠梅曾,王为人;PaR——大型项目风险管理新方法[J];上海交通大学学报;2004年03期

8 毕玉江;朱钟棣;;人民币汇率变动对中国商品出口价格的传递效应[J];世界经济;2007年05期

9 薛亮;门可佩;;两种波动率模型的比较与实证[J];统计与决策;2006年14期

相关博士学位论文 前9条

1 郑平;货币增长中的汇率传递问题[D];西南财经大学;2006年

2 谷成;关税的效应分析与中国关税政策选择[D];东北财经大学;2004年

3 谢卫军;道德风险与中国证券市场均衡[D];对外经济贸易大学;2006年

4 汪茂昌;盯住汇率制度不可维持性与退出策略的研究[D];复旦大学;2006年

5 沙文兵;人民币有效汇率与宏观经济内外均衡研究[D];上海社会科学院;2007年

6 管涛;经济全球化的通货紧缩效应研究[D];北京师范大学;2004年

7 李怀定;人民币均衡汇率与汇率变动的宏观经济效应研究[D];复旦大学;2007年

8 胡颖;我国汇率政策有效性研究[D];厦门大学;2007年

9 赵海云;中国货币政策体系框架研究[D];中国人民大学;2008年

相关硕士学位论文 前10条

1 张大威;资本项目开放前的人民币汇率制度与决定[D];天津财经学院;2001年

2 胡洋;资本项目开放视角下中国外汇体制改革研究[D];南京理工大学;2002年

3 杜德斌;中国货币政策有效性分析[D];陕西师范大学;2002年

4 齐行黎;对中国实际汇率误置状况的研究[D];厦门大学;2002年

5 肖变英;我国上市公司股票价格与宏观经济的互动关系研究[D];武汉科技大学;2004年

6 门国尊;通货膨胀目标制及在我国实施的可行性研究[D];河北大学;2004年

7 龙革生;协整技术及其在中国证券市场的应用研究[D];湘潭大学;2004年

8 乔勇;购买力平价对人民币汇率的实证研究[D];对外经济贸易大学;2005年

9 杨华福;资本项目开放与人民币汇率制度改革研究[D];南昌大学;2005年

10 李敏;人民币实际有效汇率与中国经济增长[D];武汉大学;2005年

【二级参考文献】

相关期刊论文 前10条

1 刘庆玉;;人民币汇率升值对我国收入分配的负面效应[J];财经科学;2006年07期

2 杨全发,涂雄悦;汇率变动对FDI及东道国福利的影响[J];国际金融研究;2005年10期

3 吕剑;;人民币汇率变动对国内物价传递效应的实证分析[J];国际金融研究;2007年08期

4 封北麟;;汇率传递效应与宏观经济冲击对通货膨胀的影响分析[J];世界经济研究;2006年12期

5 张晓朴;人民币均衡汇率的理论与模型[J];经济研究;1999年12期

6 林伯强;人民币均衡实际汇率的估计与实际汇率错位的测算[J];经济研究;2002年12期

7 夏斌;陈道富;;国际货币体系失衡下的中国汇率政策[J];经济研究;2006年02期

8 吴遵新;舒曼;;人民币真实汇率角度的诠释[J];求索;2006年01期

9 毕玉江;朱钟棣;;人民币汇率变动对中国商品出口价格的传递效应[J];世界经济;2007年05期

10 张庆君,姚树华;汇率变动对通货膨胀影响的实证分析[J];统计与信息论坛;2005年05期

【相似文献】

相关期刊论文 前10条

1 李俊功;陈文朝;;利用VAR模型对股票期权中的风险度量[J];东方企业文化;2011年12期

2 彭晨;杨小静;;人民币实际有效汇率变动的支出转换效应研究——基于1994-2010年数据的协整分析[J];科技致富向导;2011年20期

3 刘开华;;基于风险价值方法的商业银行市场风险计量模型研究[J];财会研究;2011年12期

4 赵永亮;干杏娣;熊德平;;人民币实际有效汇率升值对中国产出影响的实证研究[J];世界经济研究;2011年06期

5 严保兴;;人民币实际汇率对外汇储备的影响的实证分析[J];商场现代化;2011年16期

6 王晓润;孙鑫;;基于VaR-GARCH模型的开放式基金风险实证分析[J];商业时代;2011年20期

7 张昆;;水产品视角下的人民币实际有效汇率变动对我国贸易影响研究[J];经济研究导刊;2011年23期

8 许罕多;郝为;;人民币实际有效汇率错位研究[J];当代经济研究;2011年07期

9 胡浩成;孙耕石;;人民币升值对我国出口商品结构的影响[J];黑河学刊;2011年07期

10 钟宁波;;人民币升值压力下对出口退税调整的几点思考[J];企业导报;2011年08期

相关会议论文 前10条

1 丁小江;;人民币实际有效汇率对产业结构调整的影响——基于中国实际特征事实[A];上海市经济学会学术年刊(2010)[C];2010年

2 舒静;李少睿;;基于蒙特卡洛法的存货质押融资VaR评估与应用研究[A];第六届(2011)中国管理学年会——金融分会场论文集[C];2011年

3 熊琼;付含;;FDI流入对外汇储备的影响——基于时间序列的协整和VAR模型的实证分析[A];上海市经济学会学术年刊(2009)[C];2009年

4 李晓峰;钱利珍;;人民币实际有效汇率变动对就业影响的传导渠道分析[A];2009年全国博士生学术会议论文集[C];2009年

5 周星;崔利荣;张晨宇;;稳定分布在股指收益率VaR计算中的应用[A];全国第九届企业信息化与工业工程学术会议论文集[C];2005年

6 童中文;何建敏;;基于期权定价方法的流动性风险模糊测度[A];第十届中国管理科学学术年会论文集[C];2008年

7 谢冀;张晓u&;;商业银行贷款组合的信用度量制研究和实证分析[A];全国第九届企业信息化与工业工程学术会议论文集[C];2005年

8 汪青松;钟波;;利用Bayes估计计算金融风险值VaR[A];全国第十届企业信息化与工业工程学术年会论文集[C];2006年

9 蒋瑛琨;刘艳武;赵振全;;货币渠道与信贷渠道传导机制有效性的实证分析——兼论货币政策中介目标的选择[A];中国金融学会第八届优秀论文评选获奖论文集[C];2005年

10 孙小丽;陈浩;杨晓光;;流动性过剩背景下中国货币政策操作目标选择实证研究[A];和谐发展与系统工程——中国系统工程学会第十五届年会论文集[C];2008年

相关重要报纸文章 前10条

1 任晓;9月人民币实际有效汇率升值3.2%[N];中国证券报;2008年

2 天天 熙玲;前9月卢布对美元实际有效汇率加强[N];远东经贸导报;2008年

3 任晓;1月人民币实际有效汇率贬值0.36%[N];中国证券报;2009年

4 本报记者 任晓;3月人民币实际有效汇率贬值0.75%[N];中国证券报;2009年

5 任晓;2008年人民币实际有效汇率升值12.66%[N];中国财经报;2009年

6 天天;上半年俄卢布实际有效汇率下降[N];远东经贸导报;2009年

7 本报记者 但有为;人民币实际有效汇率连跌四个月[N];上海证券报;2009年

8 本报记者 任晓;人民币实际有效汇率连续5个月贬值[N];中国证券报;2009年

9 记者 李雁争 编辑 朱贤佳;俄央行:去年卢布实际有效汇率下跌3.8%[N];上海证券报;2010年

10 梁熙玲;1-2月份卢布实际有效汇率上扬[N];远东经贸导报;2010年

相关博士学位论文 前10条

1 郑鹏程;实际有效汇率对我国主要宏观经济变量影响的实证研究[D];吉林大学;2012年

2 钱艺平;VaR约束的商业银行风险管理研究[D];中南大学;2010年

3 赵永亮;人民币汇率变动对产出作用效应的实证研究[D];复旦大学;2010年

4 黄荣兵;风险值VaR框架下SPAN风险控制理论与应用研究[D];华中科技大学;2010年

5 许可;人民币汇率及美元指数与中国外贸兼论金融危机影响[D];中国科学技术大学;2012年

6 颜阳;我国备兑权证定价及避险方法研究[D];天津大学;2007年

7 韩冬;中国证券市场流动性风险研究[D];天津大学;2006年

8 孙健;金融资产的离散过程动态风险度量研究[D];哈尔滨工业大学;2007年

9 路志刚;开放式基金流动性风险及管理研究[D];暨南大学;2005年

10 刘凤娟;人民币汇率、国际贸易与经济增长的理论与经验研究[D];湖南大学;2007年

相关硕士学位论文 前10条

1 周喜;基于国际竞争力的人民币实际有效汇率研究[D];天津财经学院;2005年

2 秦志红;基于VaR的开放式基金绩效评价研究[D];湖南大学;2010年

3 李丽;基于VaR的我国商业银行利率风险度量研究[D];上海师范大学;2011年

4 吴晨光;人民币均衡汇率的模型实证分析[D];东北财经大学;2005年

5 葛琳;稳定分布条件下VaR模型的应用研究[D];华东师范大学;2010年

6 孙鸣;人民币升值对中国经济增长的影响分析[D];东北师范大学;2010年

7 余小东;基于VaR风险控制的组合效用最大化研究[D];江西财经大学;2010年

8 刘博阳;VaR在度量市场流动性风险中的分析与应用[D];中国石油大学;2011年

9 吕轶;基于数值降维技术的期权组合非线性VaR模型的研究[D];浙江财经学院;2010年

10 魏红林;VaR模型在兰州银行市场风险管理中的应用[D];兰州大学;2011年



本文编号:2094784

资料下载
论文发表

本文链接:https://www.wllwen.com/guanlilunwen/bankxd/2094784.html


Copyright(c)文论论文网All Rights Reserved | 网站地图 |

版权申明:资料由用户f2f71***提供,本站仅收录摘要或目录,作者需要删除请E-mail邮箱bigeng88@qq.com