基于持续期依赖马尔可夫转换模型的我国股市泡沫研究

发布时间：2018-07-05 08:43

  本文选题：泡沫 + 持续期依赖　； 参考：《财经理论与实践》2011年01期

【摘要】：使用持续期依赖马尔可夫转换模型,通过Gibbs抽样估计方法,对上海股票市场是否存在泡沫进行研究。结果表明,我国股票市场具有明显的持续期依赖特征。给出上海股票市场在样本期间内各时刻处于有泡沫状态的概率,发现在样本期间内有三个时段存在泡沫的概率超过了50%。
[Abstract]:The duration dependent Markov transformation model is used to study the existence of bubbles in Shanghai stock market by Gibbs sampling estimation. The results show that the stock market in China has the characteristic of duration dependence. The probability that Shanghai stock market is in bubble state at every time in the sample period is given. It is found that the probability of bubble in three periods in the sample period is more than 50%.
【作者单位】： 厦门大学经济学院;
【分类号】：F224;F832.51

【参考文献】

相关期刊论文 前10条

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本文编号：2099639