社会关系、信用风险与P2P网络借贷

  本文关键词：互联网金融背景下P2P网络借贷平台的风险管理研究，由笔耕文化传播整理发布。

内容摘要

& & 社交网络贷款是P2P网络贷款的一种创新形式，旨在通过校友、朋友或熟人等社交圈子之间的相互信任降低P2P网贷的信用风险水平。靠谱鸟是国内最早运营的基于北大校友圈的社交网络贷款平台，本文章以靠谱鸟平台为例，对平台交易机制、风控机制详细分析，以平台获取的数据进行验证此类平台的实际借款成本相比非社交网贷平台是否可以有效降低。 本文首先引入社会资本理论。社会资本理论是经济学与社会学交叉学科的一个理论，社会关系与社会资本相互依存，可以通过社会资本理论的ldquo网络rdquoldquo规范rdquo和ldquo信任rdquo解释其对信用风险的降低作用。理论上来说，这种基于社交网络关系的借贷平台受限于真实社交关系的甄别作用、监督作用和惩罚作用，可以有效降低陌生人借贷的逆向选择风险。同时，对学者的实证进行阐述分析，大多数学者认为在社会资本理论框架下，加入社会关系的社交网贷平台信用风险即借款成本可以得到降低，但也有学者实证研究表明，真实借款成本并未有效降低。 以靠谱鸟数据为例，本文对靠谱鸟的借款项目进行统计分析。数据来源为靠谱鸟网站和对比平台人人贷网站公开的借款项目信息，包括借款人性别、年龄、学校、借款金额、借款期限、借款利率等数据。将所有借款项目根据不同类型进行分类，同时计算包含平台管理费、风险计提费用的实际借款成本。将该实际借款成本与市场借款利率进行对比发现，借款成本尽管可达20%-40%，但仍低于非社交网贷平台人人贷的实际借款成本，甚至低于线下朋友、熟人间的借款成本。靠谱鸟平台的主打优势在于，该平台贷款项目额度小、时间短，主要针对急需短期资金周转的学生群体。由此，我们得出初步结论，靠谱鸟平台依托校友关系，可以降低借款中的信用风险，进而降低借款人的实际借款成本。 靠谱鸟这类社交网贷平台在国内属于起步阶段，尚未形成统一成熟的经营模式，未来具有很大发展空间。靠谱鸟因为成立不久，尚未形成足够的用户基础，正是因为样本数量较小，学校因素并没有在评级上具有显著性影响。目前靠谱鸟等社交网贷平台逐渐将重心移至APP移动端，以期借助移动社交实现模式和盈利上的突破。 & & 论坛,2014,04:5-8.
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