不完全市场中不连续股价的动态资产分配

发布时间：2018-09-17 19:57

【摘要】：在不完全市场条件下,当股票价格服从跳跃扩散过程时,文章通过确定方差-最优鞅测度,讨论了动态资产分配问题,给出了动态均值-方差有效策略和有效前沿的解析表达式并且证明了均值-方差有效前沿在期望收益-标准差空间是直线。
[Abstract]:Under incomplete market conditions, the dynamic asset allocation problem is discussed by determining the variance-optimal martingale measure when the stock price spreads from jump to diffusion. The analytic expressions of the dynamic mean-variance efficient strategy and the efficient frontier are given and it is proved that the mean-variance efficient frontier is a straight line in the expected revenue-standard deviation space.
【作者单位】： 中央民族大学理学院;
【基金】：国家自然科学基金资助项目(10871200) 中央民族大学“211”工程资助项目(021211030312)
【分类号】：F830.91;F224

【共引文献】

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本文编号：2246930