VIE架构下境外上市公司税务风险管理研究

发布时间：2021-03-11 18:12

　　由于国家对特定行业限制外商资本的投资,因此在20世纪之后迫切想要在海外资本市场寻求资金的国家限制外商资本投资的企业只能通过搭建VIE架构的模式让资本“间接”地注入企业。2014年左右国内A股市场一片欣欣向荣的局面,因此早些年在海外的上市企业纷纷想要回归A股市场,但是由于国家法律法规的限制,想要回归A股市场需要保持A股上市企业的纯中资身份,因此需要拆除VIE架构从而得以顺利在A股上市。由于采用VIE架构的企业通常都是大型跨国公司,因此在其复杂的业务与组织架构中将会面临许多税务风险,通过识别这些风险才能帮助企业更好地应对与规避。本文采用案例分析法,通过三个案例从不同角度对采用VIE架构的境外上市公司的税务风险进行分析。从上述案例分析中总结出了若干税务风险点,并提出建议与思考。本文研究的创新之处有两点,一是角度新颖,国内现有从税务风险角度分析VIE架构模式的论文少之又少,本文可以填补其中的空缺;二是,观点新颖,本文结合最新政策内容对VIE架构的境外上市企业提出了见解。 

【文章来源】：云南财经大学云南省

【文章页数】：61 页

【学位级别】：硕士

【文章目录】：
摘要
ABSTRACT
绪论
    一、选题背景及研究意义
        （一）选题背景
        （二）研究意义
    二、国内外研究综述
        （一）国内研究综述
        （二）国外研究综述
        （三）国内外文献综述评述
    三、本研究思路与研究方法
        （一）研究思路
        （二）研究方法
        （三）本文的创新点与不足
第一章 税务风险和VIE架构相关理论
    第一节 税务风险的相关理论
        一、税务风险的提出
        二、税务风险的定义
        三、税务风险管理的概念
    第二节 境外上市VIE架构的理论研究
        一、VIE架构模式概述
            （一）VIE架构产生的原因
            （二）VIE架构的基本架构
        二、VIE架构的税务风险
            （一）运营实体的税务风险
            （二）外商独资企业WFOE的税务风险
            （三）境外特殊目的公司的税务风险
            （四）国籍的税务风险
    第三节 拆除VIE架构红筹回归的原因及方式
        一、拆除VIE架构的原因
        二、拆除VIE架构的方式
        三、拆除VIE架构的税务风险
第二章 VIE架构下境外上市税务风险案例分析
    第一节 巨人网络案例分析
        一、案例介绍
            （一）巨人网络的发展简介
            （二）建立VIE结构的动机
            （三）建立和拆卸VIE结构的过程
        二、采用VIE架构时期税务风险分析
            （一）“避税地”信息公开程度增大的税务风险
            （二）开曼公司被认定为居民纳税人税务风险
            （三）双重征税的税务风险
            （四）企业分红的税务风险
            （五）VIE控制协议引起的税务风险
            （六）VIE架构下关联交易与转让定价的税务风险
            （七）被认定为关联企业的税务风险
        三、拆除VIE架构时税务风险分析
            （一）股权转让过程引起的税务风险
            （二）采用VIE架构无法使用境内税收优惠的税务风险
            （三）回归红筹股将无法使用境外投资税收优惠
            （四）清退境外投资者的税务风险
    第二节 VIE架构个人实施反避税案例分析
        一、案例介绍
        二、税务风险分析
            （一）“穿透原则”对企业造成的税务风险
            （二）CSR对企业信用风险的影响
            （三）新个人所得税带来的税务风险
    第三节 药明康德案例分析
        一、案例介绍
        二、税务风险分析
            （一）实际控制人国籍税务风险的影响
            （二）境外股东向境内税务机关纳税的税务风险
            （三）非居民企业与非居民纳税人的税务风险
            （四）药明生物被认定为居民企业的税务风险
            （五）税务优惠无法延续的税务风险
            （六）大额借款利息无法税前扣除的税务风险
第三章 结论、建议与思考
    第一节 结论
    第二节 建议
        一、企业内部建立健全税务相关部门
            （一）建立专业税务部门
            （二）建立税务风险评估部门
            （三）聘请专业税务人员及服务机构
        二、健全税务风险基础环境
            （一）建立全球税务管理平台
            （二）建立全球税务风险管理意识
    第三节 思考
        （一）“弃籍税”与“外国人永久居住管理条例”对税务风险的影响
        （二）“外国人永久居留管理条例”带来的税务风险
结束语
参考文献
致谢


【参考文献】：
期刊论文
[1]南京境外上市公司税收风险分析[J]. 柏鹏,郭智华,金东.  国际税收. 2016(03)
[2]论《外国投资法（草案征求意见稿）》中的“控制”概念——以协议控制模式为例[J]. 凌穗宁.  商. 2016(02)
[3]VIE架构中个人所得税问题探讨[J]. 唐敬春.  国际税收. 2015(12)
[4]基于反避税要求的税制改革国际视野[J]. 庞凤喜,贺鹏皓.  税务研究. 2015(07)
[5]国际税收协定中的受益所有人概念与认定问题[J]. 廖益新.  现代法学. 2014(06)
[6]海外上市企业涉税管理难点[J]. 王若曦,王淑增.  国际税收. 2014(08)
[7]BEPS行动计划的影响及我国的应对[J]. 廖体忠.  国际税收. 2014(07)
[8]企业境外间接上市的监管困境及其突破路径——以协议控制模式为分析对象[J]. 刘燕.  法商研究. 2012(05)
[9]VIE结构的合法性探讨[J]. 叶存金.  公民与法(法学版). 2012(05)
[10]Golden Trails:A Roadmap Leading to China’s Internet Industry[J]. Liang Tao from an international law firm.  China’s Foreign Trade. 2012(04)

博士论文
[1]全面企业风险管理与风险容量决策研究[D]. 秦嵩.天津大学 2006

硕士论文
[1]VIE模式的法律监管研究[D]. 刘思乐.吉林大学 2016
[2]VIE企业监管法律问题研究[D]. 张雨颖.西南交通大学 2016
[3]中国企业境外上市模式及监管政策分析[D]. 陈曦.对外经济贸易大学 2015
[4]转让定价中安全港规则研究及风险规制[D]. 袁捷.华东政法大学 2015
[5]“协议控制+VIE”模式相关法律问题研究[D]. 赵伟喆.华东政法大学 2014
[6]亚当·斯密税收原则的伦理思考[D]. 翟飞.南京师范大学 2014
[7]转让定价纳税调整的独立账户法与公式分配法的比较研究[D]. 宋川.厦门大学 2014
[8]公司内部结构特征与会计透明度关系的研究[D]. 吴一凡.西南交通大学 2009



本文编号：3076860