中国第三方支付平台：产业组织、运行机制与价格竞争

发布时间：2020-04-11 11:16

【摘要】：进入二十一世纪,信息化作为第三次科技革命的基石席卷全球,在这个大背景下,互联网技术与普通的商贸模式逐渐融合并发展,电子商务作为一种全新的商业模式应运而生。自从出现之时,电子商务就以其特有的跨地域、低成本、个性化的优势给人们一种全新的生活体验,人们在享受快捷、乐趣的同时也深刻的改变了几千年来传统的商业模式。与蓬勃电子商务相对应的是其与生俱来的弊端,信息不对称以及道德风险无时不刻的威胁着电子商务的发展,在市场需求的推动下,第三方支付应运而生。所谓第三方支付指的是具备一定实力和信誉保障的第三方独立机构,采用与各大银行签约的方式,提供与银行支付结算系统衔接的交易支持平台。买家所支付的资金暂且由第三方支付平台保管,待收到货物确认无误后,通过网络通知第三方支付平台解冻资金,款项转入卖家。可以说第三方支付平台的出现使得人们在享受快捷的网购体验的同时消除了人们对于资金安全的后顾之忧,极大的推动了电子商务的发展。本文在对我国第三方支付市场进行细致的梳理发现,我国的第三方支付受到规模效应的作用,具有很强的网络外部性,通过市场集中度分析,较少的几家企业垄断了市场绝大多数份额。我国的大多数第三方支付企业的盈利模式过于单一,如不尽快创新将面临着被市场淘汰的风险。第三方支付市场是一个典型的双边市场,一方面,企业需要考虑在双边市场中如何采取差异化定价来获得更大利益,另一方面,企业同样需要考虑线下交易、互联互通可能带来的机遇和威胁。最后,本文引入Armstrong关于双边市场的经典假设,分别讨论垄断性第三方支付企业和竞争性的第三方支付企业下定价策略,在框架中论述了第三方支付产业规制,保证第三方支付平台健康发展。根据文章的思路安排,本文主要分成以下五个部分来阐述。第一章从论文的背景及意义入手,主要阐述了第三方支付伴随着电子商务兴起而蓬勃发展的趋势及进行相关研究的必要性,并对第三方支付相关国内外文献进行了简单的评述。第二章对第三方支付平台进行了细致的行业分析,从第三方支付的基本涵义入手,论及产业的发展历程、产业链条、交易流程及盈利模式,并在结尾用SCP基本范式分析了第三方支付行业。第三章涉及到第三方支付的一些理论概念,其中介绍的网络外部性与双边市场是第三方支付行业研究的最重要的理论基础,线下交易与互联互通是第三方支付未来所要面临的新问题新情况。第四章对第三方支付行业进行了战略分析,一方面从五力模型探究第三方支付的产业环境,另一方面第三方支付行业垄断及竞争环境下的价格分析试图传递出行业内企业的定价策略。第五章对全文有一个全面的总结,给出了政策建议,并指出了行文中的不足之处,展望了未来这一领域的研究方向。通过研究,本文得到以下结论： 1、行业竞争激烈,集中度逐渐升高截至到2013年7月,中国人民银行共分七批颁发了250张第三方支付准入牌照,随着行业内竞争加剧,行业内集中度也在快速提高,对互联网第三方支付公司进行集中度分析我们看出第三方支付行业已经接近寡头垄断的市场结构,市场份额主要集中在少数几家有实力的企业手中。 2、网络外部性、双边市场特点显著第三方支付作为网络时代的产物符合梅特卡夫法则,即第三方支付的交易额与用户规模呈明显的正相关。随着用户规模的上升,其呈现规模经济,成本下降、效率提高。社会福利也会得到相应的提高,这也就是说第三方支付具有正的网络外部性。同样,第三方支付平台连接着消费者和供应商两个用户群体,其在产业链中不仅仅起到一个联系沟通的纽带,更重要的是为交易提供了信用保证。双边市场中,平台将会对需求弹性大的商户收取较高的费用,其也将会对交易额较小的商户收取比较高的费率。 3、新技术可能改变行业格局产业的变革包括新技术的引进一方面能促进第三方支付的发展、提高行业的效率,另一方面也可能改变行业现有的格局。例如第三方支付平台的互联互通将使得行业效率增加,有利于培育小的第三方支付企业,但对大企业的市场地位构成严重的挑战,原有的市场格局可能就此打破。 4、产业急需规制随着央行一系列的监管政策的出台,行业内的乱象得到了一定程度的遏制,但我们看到当前行业内还是存在一些不足,急需加以规制。在保持大环境稳定的情况下,企业要以市场化为导向,各方加强沟通协作,形成监管的合力。对遵纪守法的企业要给予鼓励帮助,对违法企业要提高其违法的成本,只有这样才能使行业健康有序发展。
【学位授予单位】：东北财经大学
【学位级别】：硕士
【学位授予年份】：2013
【分类号】：F724.6

【参考文献】