银行资本缓冲的逆周期行为分析——来自中国上市银行的经验证据

发布时间：2018-01-10 19:14

本文关键词：银行资本缓冲的逆周期行为分析——来自中国上市银行的经验证据　出处：《经济理论与经济管理》2012年03期 　论文类型：期刊论文

【摘要】：国际金融危机的爆发引起了人们对银行资本缓冲经济周期行为更为广泛的关注。本文构建动态面板数据模型对银行资本缓冲与经济周期及相关决定性因素的关系进行估计。研究结果表明,2002—2009年,中国上市银行资本缓冲具有逆周期行为,该特征并未因商业银行产权性质不同而存在显著差异,其主要来源于银行资本金及风险加权资产与经济周期之间显著相关性的共同作用,政府注资、上市融资等资本补充渠道是短期内提高银行资本缓冲的重要外源途径,建立市场化的长效资本金补充机制、确定适度的资本缓冲区间是后金融危机时代我国监管当局和商业银行的重点议题。
[Abstract]:The outbreak of the international financial crisis has aroused more extensive attention to the bank capital buffer business cycle behavior. This paper constructs a dynamic panel data model on the relationship between bank capital buffer and business cycle and related determinants. The results show that. From 2002 to 2009, the capital buffer of listed banks in China was countercyclical, which was not significantly different from the property rights of commercial banks. It is mainly from the bank capital and risk-weighted assets and the economic cycle of the significant correlation between the joint role of the government capital injection. Listed financing and other capital supplementary channels are an important external way to improve the capital buffer of banks in the short term, and establish a market-oriented long-term capital replenishment mechanism. Determining appropriate capital buffer zones is a key issue for our country's supervision authorities and commercial banks in the post-financial crisis era.
【作者单位】：浙江工商大学金融学院;西安交通大学经济与金融学院;
【基金】：国家自然科学基金项目“中国银行间市场风险传染机制及其宏观反馈效应研究:基于金融网络视角”(71103158) 浙江省教育厅项目(Y201119608) 浙江省高校人文社科金融学重点研究基地项目
【分类号】：F832.3;F224
【正文快照】： 一、引言发端于美国的次贷危机在2007—2009年间像流行病毒一样在世界主要金融市场和金融系统内传播蔓延,给各国银行体系带来重创,此次危机凸显了现行金融监管和风险管理在保证银行体系整体稳定方面的不足,亟须理论和操作双层面的创新和改革。G20、国际货币基金组织、国际清

【共引文献】