沪深股市指数收益率波动性的实证分析

发布时间：2018-05-11 06:08

  本文选题：收益率 + 波动性　； 参考：《统计与决策》2012年11期

【摘要】：文章采用基于GED的GARCH族模型对我国沪深股市指数收益率的波动性进行实证分析,结果发现:我国上海股票市场指数收益率波动性存在明显的非对称性,而深股票市场不明显;而且我国股票市场总体上不存在显著的风险——收益权衡关系,投资者总体上趋于中性,沪市中的投机性要比深市严重。
[Abstract]:Based on the GARCH family model based on GED, this paper makes an empirical analysis on the volatility of Shanghai and Shenzhen stock market returns. The results show that the volatility of Shanghai stock market returns has obvious asymmetry, but the deep stock market is not obvious; Moreover, there is no significant risk-income tradeoff relationship in China's stock market as a whole, and investors tend to be neutral in general, and the speculative nature in Shanghai stock market is more serious than that in Shenzhen market.
【作者单位】： 宁波大学商学院;
【基金】：宁波市软科学课题(2010A10012)
【分类号】：F224;F832.51

【参考文献】

相关期刊论文 前1条

1 周少甫,袁兴兴;我国股票市场波动非对称性的实证研究[J];当代经济管理;2005年03期

【共引文献】

相关博士学位论文 前2条

1 郑醒尘;资产价格系统演变模型的理论与实证研究[D];浙江大学;2006年

2 翟爱梅;股票价格波动的塑性和弹性理论研究[D];哈尔滨工业大学;2006年

相关硕士学位论文 前2条

1 李U，

本文编号：1872741