我国股票价格波动对商业银行信贷规模的影响分析

发布时间：2017-06-22 05:03

  本文关键词：我国股票价格波动对商业银行信贷规模的影响分析，由笔耕文化传播整理发布。

【摘要】：改革开放三十多年,中国经济取得了举世瞩目的成就,金融市场也得到了突飞猛进的发展。然而,在金融改革取得显著成效的同时,资本市场也暴露出一些问题,包括资产价格波动、股票价格泡沫等。这些问题的出现,不仅会影响到一国金融体系的稳定,而且会冲击一国的实体经济。商业银行,作为我国金融体系中重要的金融机构,其信贷规模的扩张与紧缩很容易受到资产价格波动的影响,并通过货币创造进一步传导至整个实体经济。因此,论文重点研究我国股票价格波动对于商业银行信贷规模的影响,旨在为我国金融体系的稳定及资本市场的有效运行提供政策建议。本文在前人研究的基础上,以股票价格波动对银行信贷规模的影响理论为指导,选取我国16家上市商业银行的总贷款增长率以及上证综合指数增长率的季度数据,运用计量经济模型中的面板数据模型对我国股票价格和商业银行信贷规模进行实证研究。通过研究得出了如下结论：第一,我国股票价格波动对银行信贷影响显著,具有正向影响效果；第二,我国资本监管的实施对于上述影响效果具有明显的约束力,这种约束力相比2004年以前资本软约束的现象有显著的增强。基于上述结论,针对我国信贷政策的制定以及股票市场的稳定运行方面提出相关建议,即：中央银行在制定相关的信贷政策时要充分考虑股票价格波动的影响,并且充分利用资本监管的约束力,从而保证信贷政策的有效性,促进经济的健康发展。
【关键词】：股票价格波动 银行信贷规模 资本监管
【学位授予单位】：天津财经大学
【学位级别】：硕士
【学位授予年份】：2015
【分类号】：F832.4;F832.51
【目录】：

• 内容摘要5-6
• Abstract6-9
• 第1章 导论9-18
• 1.1 论文的选题背景和意义9-11
• 1.1.1 选题背景9-10
• 1.1.2 选题意义10-11
• 1.2 国内外文献综述11-15
• 1.2.1 国外的文献综述11-13
• 1.2.2 国内的文献综述13-15
• 1.2.3 文献述评15
• 1.3 研究内容与方法15-16
• 1.3.1 研究内容15-16
• 1.3.2 研究方法16
• 1.4 创新之处16-18
• 第2章 股票价格波动影响银行信贷的理论分析18-25
• 2.1 股票价格波动相关理论18-20
• 2.1.1 股票价格形成及波动机制18-19
• 2.1.2 股市泡沫理论19-20
• 2.2 银行信贷规模的理论基础20-22
• 2.2.1 银行信贷规模变动理论20-21
• 2.2.2 我国银行信贷规模的现状21-22
• 2.3 股票价格波动影响银行信贷规模的相关理论基础22-25
• 2.3.1 债务——通货紧缩理论22-23
• 2.3.2 金融不稳定理论23-24
• 2.3.3 道德风险理论24-25
• 第3章 股票价格波动影响银行信贷规模的现实考察25-36
• 3.1 股票价格波动与银行信贷关系的典型事实25-30
• 3.1.1 20世纪30年代出现的美国经济大萧条25-27
• 3.1.2 1997年爆发的亚洲金融危机27-28
• 3.1.3 2007年爆发的美国次贷危机28-30
• 3.2 我国商业银行信贷规模与股票价格波动的现实考察30-36
• 3.2.1 我国股票价格波动的现状以及在股票价格波动影响下的银行信贷政策30-32
• 3.2.2 我国资本监管在影响机制中所起的作用32-36
• 第4章 股票价格波动影响银行信贷规模的实证分析36-43
• 4.1 样本及变量的选取与定义36-37
• 4.1.1 样本的选择36-37
• 4.1.2 变量的选取及定义37
• 4.2 实证过程及方法说明37-38
• 4.3 实证结果分析38-42
• 4.3.1 单位根检验38-39
• 4.3.2 协整检验39-40
• 4.3.3 构建数据模型40-42
• 4.4 得出的主要结论42-43
• 第5章 相关政策建议43-49
• 5.1 健全我国金融机制43-46
• 5.1.1 合理制定信贷政策44
• 5.1.2 加大对银行信贷规模的管理和风险控制44-45
• 5.1.3 进行深层次的金融体制改革45-46
• 5.2 规范我国的股票市场46-49
• 5.2.1 优化股票市场结构46-47
• 5.2.2 建立规范的信息披露制度47-48
• 5.2.3 抑制投机行为48-49
• 参考文献49-51
• 后记51

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