金融危机与股票市场中羊群效应关系的研究
发布时间：2022-02-26 13:45
金融危机对国家乃至世界的影响非常之大,经历了几次大的金融危机之后,研究其发生的原因成为当务之急,也成为金融学的一大热点,而羊群效应被人们认为是引起金融市场动荡的“罪魁祸首”之一,是目前金融学的一个前沿课题。研究发现金融危机的产生与羊群效应的不稳定性之间存在着密切的联系,甚至羊群行为的不稳定性是金融危机爆发和证券市场崩塌的主要原因之一,对此国内外已有很多研究,但是,关系究竟如何,还有待进一步研究,因此本文主要针对金融危机与股票市场中羊群效应存在性及显著性的关系问题进行了研究。首先,介绍了历年来金融危机的情况及影响、羊群效应的概念、国内外研究现状、研究前景以及羊群效应在股票市场中的影响和研究意义。其次,研究金融危机与股票市场中羊群效应存在性及显著性的关系问题,需要先研究羊群效应的存在性和显著性,接下来本文先对羊群效应的存在性做了理论研究,然后介绍和分析比较了研究羊群效应存在性和显著性的几个主要模型。主要介绍了LSV模型、PCM模型、CH模型、CCK模型、基于CAPM的羊群效应度量指标模型、RH模型和TAH模型,并通过比较其优缺点,确定采用基于CAPM的羊群效应度量指标模型和RH模型和TAH...
【文章来源】：山东大学山东省211工程院校985工程院校教育部直属院校
【文章页数】：55 页
【学位级别】：硕士
【文章目录】：
目录
CONTENT
中文摘要
ABSTRACT
第一章 引言
1.1 研究背景及意义
1.2 主要内容和创新点
1.2.1 主要内容
1.2.2 创新点
1.3 符号说明
第二章 金融危机与羊群效应
2.1 金融危机
2.1.1 概念
2.1.2 金融危机概况
2.1.3 2007年金融风暴对我国经济的影响
2.2 羊群效应
2.2.1 简述
2.2.2 分类
2.2.3 特点
2.2.4 影响
2.3 文献综述
2.3.1 国外研究现状
2.3.2 国内研究现状
第三章 金融危机与羊群效应关系的理论研究
3.1 理性情形
3.2 非理性情形
第四章 羊群效应的实证模型
4.1 LSV模型
4.2 PCM模型
4.3 CH模型
4.4 CCK模型
4.5 基于CAPM的度量指标模型
4.6 基于信息熵的测度模型
4.6.1 信息熵简述
4.6.2 RH模型
4.6.3 TAH模型
第五章 金融危机与羊群效应关系的实证研究
5.1 样本来源及平稳性
5.1.1 来源
5.1.2 平稳性
5.2 基于CAPM的度量指标模型的实证研究
5.2.1 模型说明
5.2.2 对金触危机前沪深两市股票市场的研究
5.2.3 对金融危机时沪深两市股票市场的研究
5.2.4 对金融危机后沪深两市股票市场的研究
5.2.5 对金融危机时沪深两市股票市场牛市和熊市的研究
5.3 RH模型实证研究
5.3.1 实证步骤
5.3.2 对金融危机前沪深两市股票市场的研究
5.3.3 对金融危机时沪深两市股票市场的研究及其牛、熊市的研究
5.3.4 对金融危机后沪深两市股票市场的研究
5.3.5 TAH模型实证检测
5.4 实证结果
第六章 结论、展望及建议
6.1 结论
6.2 展望
6.3 启示和建议
参考文献
附录
致谢
学位论文评阅及答辩情况表
【参考文献】：
期刊论文
[1]金融危机对我国出口企业的影响[J]. 张东琴,叶艺超. 中国证券期货. 2011(07)
[2]基于行为金融学的美国金融危机成因研究[J]. 昌忠泽. 经济研究参考. 2011(20)
[3]金融危机的行为金融视角研究[J]. 仪垂林,徐运涛. 南京财经大学学报. 2009(05)
[4]我国证券投资基金机构羊群行为的实证检验——2004年至今[J]. 许妍天,易灿. 现代商业. 2009(11)
[5]中国股市羊群行为存在性实证研究——基于上证50指数收益率的分析[J]. 黄颖. 福建商业高等专科学校学报. 2009(01)
[6]基于CCK模型上证50指数羊群效应的实证研究[J]. 雷存俊. 沈阳大学学报. 2008(06)
[7]中国股票市场羊群效应检验方法的改进[J]. 贾丽杰,赵国杰. 统计与决策. 2008(16)
[8]基于LSV模型的个体投资者羊群行为研究[J]. 胡昌生,朱迪星. 统计与决策. 2008(12)
[9]美国次贷危机对中国经济的影响及思考[J]. 林启光. 山西财经大学学报(高等教育版). 2008(S1)
[10]基于最大熵原理的风险分析先验概率分布确定方法[J]. 余海,陈勇,周钦. 中国科技信息. 2008(04)
硕士论文
[1]基于信息熵的中国证券市场羊群行为研究[D]. 王文思.山东大学 2012
本文编号：3644595
【文章来源】：山东大学山东省211工程院校985工程院校教育部直属院校
【文章页数】：55 页
【学位级别】：硕士
【文章目录】：
目录
CONTENT
中文摘要
ABSTRACT
第一章 引言
1.1 研究背景及意义
1.2 主要内容和创新点
1.2.1 主要内容
1.2.2 创新点
1.3 符号说明
第二章 金融危机与羊群效应
2.1 金融危机
2.1.1 概念
2.1.2 金融危机概况
2.1.3 2007年金融风暴对我国经济的影响
2.2 羊群效应
2.2.1 简述
2.2.2 分类
2.2.3 特点
2.2.4 影响
2.3 文献综述
2.3.1 国外研究现状
2.3.2 国内研究现状
第三章 金融危机与羊群效应关系的理论研究
3.1 理性情形
3.2 非理性情形
第四章 羊群效应的实证模型
4.1 LSV模型
4.2 PCM模型
4.3 CH模型
4.4 CCK模型
4.5 基于CAPM的度量指标模型
4.6 基于信息熵的测度模型
4.6.1 信息熵简述
4.6.2 RH模型
4.6.3 TAH模型
第五章 金融危机与羊群效应关系的实证研究
5.1 样本来源及平稳性
5.1.1 来源
5.1.2 平稳性
5.2 基于CAPM的度量指标模型的实证研究
5.2.1 模型说明
5.2.2 对金触危机前沪深两市股票市场的研究
5.2.3 对金融危机时沪深两市股票市场的研究
5.2.4 对金融危机后沪深两市股票市场的研究
5.2.5 对金融危机时沪深两市股票市场牛市和熊市的研究
5.3 RH模型实证研究
5.3.1 实证步骤
5.3.2 对金融危机前沪深两市股票市场的研究
5.3.3 对金融危机时沪深两市股票市场的研究及其牛、熊市的研究
5.3.4 对金融危机后沪深两市股票市场的研究
5.3.5 TAH模型实证检测
5.4 实证结果
第六章 结论、展望及建议
6.1 结论
6.2 展望
6.3 启示和建议
参考文献
附录
致谢
学位论文评阅及答辩情况表
【参考文献】：
期刊论文
[1]金融危机对我国出口企业的影响[J]. 张东琴,叶艺超. 中国证券期货. 2011(07)
[2]基于行为金融学的美国金融危机成因研究[J]. 昌忠泽. 经济研究参考. 2011(20)
[3]金融危机的行为金融视角研究[J]. 仪垂林,徐运涛. 南京财经大学学报. 2009(05)
[4]我国证券投资基金机构羊群行为的实证检验——2004年至今[J]. 许妍天,易灿. 现代商业. 2009(11)
[5]中国股市羊群行为存在性实证研究——基于上证50指数收益率的分析[J]. 黄颖. 福建商业高等专科学校学报. 2009(01)
[6]基于CCK模型上证50指数羊群效应的实证研究[J]. 雷存俊. 沈阳大学学报. 2008(06)
[7]中国股票市场羊群效应检验方法的改进[J]. 贾丽杰,赵国杰. 统计与决策. 2008(16)
[8]基于LSV模型的个体投资者羊群行为研究[J]. 胡昌生,朱迪星. 统计与决策. 2008(12)
[9]美国次贷危机对中国经济的影响及思考[J]. 林启光. 山西财经大学学报(高等教育版). 2008(S1)
[10]基于最大熵原理的风险分析先验概率分布确定方法[J]. 余海,陈勇,周钦. 中国科技信息. 2008(04)
硕士论文
[1]基于信息熵的中国证券市场羊群行为研究[D]. 王文思.山东大学 2012
本文编号：3644595
本文链接：https://www.wllwen.com/weiguanjingjilunwen/3644595.html
