协议控制模式境外间接上市法律监管问题研究

发布时间：2017-12-05 20:05

  本文关键词：协议控制模式境外间接上市法律监管问题研究

  更多相关文章： 协议控制模式 境外间接上市 合法性 法律监管

【摘要】：在现阶段，我国有很大规模的企业通过协议控制模式在境外间接上市，进行海外融资。协议控制模式是对传统基本红筹模式的变通改造，他主要通过一系列的协议转移境内运营企业的权益，而不是传统的通过股权的形式实现对另一企业的控制。我国目前的上市融资法律体制下，协议控制模式无疑是民营企业境外上市成本最低、最快捷的模式，可避免复杂的审批和申请程序，有强烈的可期待。但是伴随着如此大规模民营企业参与到海外资本市场上，协议控制的不稳定性也引发了很多问题，它所蕴藏的法律风险也是不言而喻的，完善我国对协议控制模式的法律监管具有重大意义。 本文拟从四个部分来探讨协议控制模式的内涵、合法性问题、存在的风险、监管现状及法律完善等问题。第一部分将介绍境外上市的基本概念、协议控制模式的内涵、来由等问题。并重点结合盛大网络境外上市的公司构架，具体分析协议控制模式的一般构建步骤，这一部分主要是奠定全文的基础。第二部分将重点分析协议控制模式的合法性问题，主要从合同法角度进行剖析。第三部分分析协议控制模式蕴藏的法律风险、阐述了其监管现状以及法律监管存在的问题，希望对下文的制度设计提供一些思考。第四部分分析海外成熟证券市场的监管制度，并提出相应法律监管的建议，并就协议控制模式的长期制度发展提出具体的解决办法。但是面对红筹模式上市融资存在的问题，完善相关的法律法律能够提供一定的解决路径，，但要彻底解决这些问题，应发展健全资本市场。国家需要为中小企业提供相应的融资环境与法律体制，如完善国内主板市场，降低上市复杂条件和审批程序的同时最大程度保障投资者的权益。只有整个资本市场的合理健全有序的发展，才能获得共赢。
【学位授予单位】：华中科技大学
【学位级别】：硕士
【学位授予年份】：2014
【分类号】：D923;D922.287;D922.291.91

【相似文献】

中国期刊全文数据库 前7条

1 黄靓雯;;协议控制模式的前行之路[J];商;2013年09期

2 陈俊宇;张长健;;论协议控制的监管——以《并购安全审查规定》与《上市决策2011》为切入[J];广西政法管理干部学院学报;2013年01期

3 唐旗;;论对“协议控制”模式的监管[J];证券市场导报;2012年04期

4 祖兰兰;;关于协议控制的法律规制问题初探[J];知识经济;2012年09期

5 刘燕;;企业境外间接上市的监管困境及其突破路径——以协议控制模式为分析对象[J];法商研究;2012年05期

6 陈泽佳;;VIE协议在我国的法律效力及其监管完善[J];行政与法;2013年05期

7 ;[J];;年期

中国重要报纸全文数据库 前10条

1 记者 李俊　章苒;让“协议控制”告别灰色地带[N];新华每日电讯;2011年

2 本报记者 智文学　实习记者 余沛泓;终止“协议控制” 互联网投融资模式面临大考[N];中国商报;2011年

3 商务部国际贸易经济合作研究院副研究员 梅新育;协议控制模式可以休矣[N];上海证券报;2011年

4 记者 蒋飞;协议控制叫停传闻引政策猜想[N];第一财经日报;2011年

5 证券时报记者 许岩;商务部将研究防范协议控制投资模式[N];证券时报;2011年

6 记者 谷东;东方道迩“协议控制”引关注[N];第一财经日报;2012年

7 段爱群;如何识别协议控制的风险[N];中国会计报;2013年

8 本报记者 李彬;协议控制模式引争议中企海外曲线上市或遇阻[N];人民政协报;2011年

9 本报记者 胡中彬;改变的只是流程和时间 “协议控制”监管新规虚惊[N];经济观察报;2011年

10 本报记者 吴玮;VIE模式迎来更严格监管[N];中国计算机报;2011年

中国硕士学位论文全文数据库 前10条

1 武宇彤;协议控制模式法律监管研究[D];中国政法大学;2015年

2 张维;协议控制(VIE)模式法律问题研究[D];华中师范大学;2015年

3 刘思乐;VIE模式的法律监管研究[D];吉林大学;2016年

4 陈雯婷;我国协议控制模式的监管问题研究[D];华东政法大学;2016年

5 祝萌萌;协议控制模式及其法律规制研究[D];华东政法大学;2016年

6 张雨颖;VIE企业监管法律问题研究[D];西南交通大学;2016年

7 赵海慧;我国协议控制模式的法律监管研究[D];首都经济贸易大学;2016年

8 谭畅;论我国企业协议控制模式的法律监管[D];中央民族大学;2016年

9 郭念念;协议控制模式的法律风险分析与监管建议[D];山东大学;2016年

10 吕丹丹;协议控制模式境外间接上市法律监管问题研究[D];华中科技大学;2014年

本文编号：1256000