中国与澳大利亚股票市场相关性研究

发布时间：2021-12-31 22:46

　　中澳两国同为G20峰会的成员,近年来贸易规模不断扩张,贸易联系紧密,两国资本流动日益活跃,股票市场是否也存在一定联动性?本文先对中澳股市相关性进行了理论分析,然后利用Copula函数对上证指数与ASX200从2016年1月4日至2019年12月31日进行数据分析,计算出尾部相关性系数,从而发现中澳股市存在一定相关性,为资产配置及风险控制展现了一个新的视角。 

【文章来源】：现代营销(下旬刊). 2020,(06)

【文章页数】：2 页

【文章目录】：
一、股市相关性概述
    （一）股市相关性内涵
    （二）影响因素
        1. 贸易依存度。
        2. 金融资本渗透度。
        3. 外部环境的冲击。
        4. 两国政策的影响。
二、中澳股市相关性实证分析
    （一）数据选取与处理
    （二）描述性统计
    （三）相关性研究
        1. 估计总体分布函数
        2. 选用合适的copula函数
三、结论


【参考文献】：
期刊论文
[1]基于Copula的我国台湾和韩国股票市场相关性研究[J]. 李强,周孝华.  管理工程学报. 2014(02)
[2]美国与G20成员国股市联动性分析[J]. 罗晶,潘和平.  管理学家(学术版). 2011(08)



本文编号：3561124