Monte Carlo方法的精度分析及其在算术平均亚洲期权定价中的应用

发布时间：2017-09-09 11:46

  本文关键词：Monte Carlo方法的精度分析及其在算术平均亚洲期权定价中的应用

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【摘要】：本文讨论了Monte Carlo(MC)方法的精度分析及其在算术平均亚洲期权定价中的应用.首先,我们对MC方法的精度做了分析,讨论了两种依分布收敛到标准正态分布的情况(即对样本均值用标准差和标准误差进行标准化).接下来对于三种MC方法(即Crude MC、Antithetic MC和Control MC)的精度及标准(误)差做了进一步的分析.然后,再介绍了MC方法在计算亚洲期权价格中的应用.最后,由算术平均亚洲看涨期权价格的数值模拟结果得到如下结论:两种模拟成功的频率都接近于理论概率;在对样本均值进行标准化为标准正态分布时,用标准差比用标准误差更好.
【作者单位】： 重庆大学数学与统计学院;
【关键词】： Monte Carlo方法 精度分析 算术平均亚洲期权 期权定价
【基金】：中央高校基本科研业务费项目(CDJRC10100010;CQDXWL-2012-004)~~
【分类号】：F224;F830.91
【正文快照】： 1引言期权定价始于Black和Scholes于1973年的经典文章W,而介绍期权等衍生品的圣经是Hull的教科书⑵.Monte Carlo(MC)方法在期权定价等方面的经典文献是丨3,4丨,而MC方法在期权定价等方面的经典专著见文献阆.亚洲期权是一种路径依赖的新型期权,它是场外交易市场中最流行的路径

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本文编号：820266