房地产业风险及其对银行业溢出效应研究
发布时间：2021-10-09 21:31
随着经济增长人们的可支配收入逐渐积累,且恰逢城镇化的大潮,房屋的需求随之上涨,房地产开发投资日渐繁荣,房屋销售价格及房价收入比逐年上升,我国房地产市场在高速发展的同时也累积了一定的风险。此外,房地产供求双方的资金大部分来自银行信贷,房地产业的风险很可能对银行业产生溢出效应,即影响银行业的风险和收益。但鉴于鲜有文献从房地产业的整体风险入手研究其对银行业的溢出效应,本文结合定性分析与定量分析对房地产业风险及其对银行风险和收益的影响进行了度量。本文先在阐述房地产业现状的基础上定性分析了房地产业的风险状况及其与银行间的关系,推理出房地产业存在一定的风险且其对银行业存在溢出效应;进而利用改进后的未定权益分析法求出房地产业的违约距离,并以此度量房地产业的风险。利用未定权益分析法度量房地产业风险是本文除从房地产业整体风险入手研究其对银行业溢出效应之外的另一创新点。同时,本文利用Markowitz资产组合理论,通过房地产贷款的波动率对银行营业收入波动率的贡献度度量房地产业对银行风险的影响。并将代表房地产业风险的违约距离与隐性成本、运营成本、贷款规模、管理质量一起作为银行收益的解释变量,建立VAR模型,...
【文章来源】：山西财经大学山西省
【文章页数】：59 页
【学位级别】：硕士
【文章目录】：
摘要
ABSTRACT
第1章 引言
1.1 研究背景和意义
1.1.1 研究背景
1.1.2 研究意义
1.2 国内外文献综述
1.2.1 房地产业的相关文献
1.2.2 房地产业影响银行业的相关文献
1.2.3 现有文献的评述
1.3 研究内容与方法
1.3.1 研究内容
1.3.2 研究方法
1.4 主要工作和创新
1.5 论文的基本结构
第2章 房地产业与银行业的相关理论与度量方法
2.1 房地产业及其风险现状
2.1.1 房地产业现状
2.1.2 房地产业风险
2.2 房地产业对银行业的影响
2.2.1 房地产业对银行业风险的影响
2.2.2 房地产业对银行业收益的影响
2.3 未定权益分析法
2.3.1 未定权益分析法的介绍
2.3.2 未定权益分析法的参数估计
2.3.3 未定权益分析法的应用
2.4 小结
第3章 房地产业风险的实证分析
3.1 房地产业风险的度量
3.1.1 房地产业风险指标的构建
3.1.2 CCA模型计算过程及度量结果
3.2 房地产业风险的预测
3.3 相关建议
3.3.1 构建房地产长效机制
3.3.2 房地产金融的改进与创新
3.4 小结
第4章 房地产业风险对银行业溢出效应的实证分析
4.1 房地产业风险对银行业风险影响的实证分析
4.1.1 模型设计
4.1.2 数据说明
4.1.3 结果分析
4.2 房地产业风险对银行业收益影响的实证分析
4.2.1 模型的构建
4.2.2 样本与数据的选取
4.2.3 变量的统计性描述
4.2.4 单位根检验
4.2.5 协整检验
4.2.6 构建误差修正模型
4.2.7 因果检验
4.4 小结
结论与展望
1、结论
2、展望
参考文献
致谢
攻读硕士学位期间发表的论文和其它科研情况
【参考文献】：
期刊论文
[1]基于DCC-GARCH模型的中国上市银行系统性风险研究[J]. 王琳,沈沛龙. 财经理论与实践. 2017(01)
[2]我国上市银行收益率波动溢出效应研究[J]. 王琳,沈沛龙,杨勇攀. 宏观经济研究. 2016(10)
[3]基于正则藤Copula的行业系统性信用风险传染分析[J]. 申敏. 工业技术经济. 2016(06)
[4]债务杠杆与系统性风险传染机制——基于CCA模型的分析[J]. 苟文均,袁鹰,漆鑫. 金融研究. 2016(03)
[5]中国银行业系统性风险监测研究——基于SCCA技术的实现与优化[J]. 李志辉,李源,李政. 金融研究. 2016(03)
[6]信贷扩张、房价波动与银行系统性风险——基于SVAR的实证分析[J]. 高文涵,童中文. 金融与经济. 2015(11)
[7]银行贷款集中与系统性风险——基于中国上市商业银行（2007—2013）的实证研究[J]. 刘春志,范尧熔. 宏观经济研究. 2015(02)
[8]商业银行房地产贷款压力测试分析研究——基于我国16家A股上市商业银行的数据[J]. 吴国平. 浙江金融. 2015(01)
[9]商业银行贷款集中度对不良贷款率的影响[J]. 魏晓琴,张祥娟. 金融教学与研究. 2014(06)
[10]金砖四国商业银行净利差及影响因素的实证研究[J]. 成力为,赵岚,张东辉. 哈尔滨工业大学学报(社会科学版). 2014(06)
博士论文
[1]新常态下中国城市房地产风险评价及调控策略研究[D]. 王大港.北京交通大学 2017
[2]房地产价格波动与系统性风险：开发企业渠道的实证研究[D]. 姜沛言.清华大学 2015
[3]房地产风险传染机制及其动态效应研究[D]. 齐讴歌.西北大学 2012
[4]我国房地产价格波动与金融风险研究[D]. 谭晓红.西南财经大学 2012
硕士论文
[1]房地产价格波动对银行系统性风险影响的研究[D]. 高文涵.南京师范大学 2016
[2]我国房地产市场与商业银行系统性风险的关联性研究[D]. 沈晶菁.华东政法大学 2016
[3]我国上市银行净利差的影响因素研究及风险分析[D]. 赵岚.浙江大学 2015
[4]我国房地产系统性风险的研究[D]. 赵聪.浙江大学 2014
[5]贷款集中度对我国商业银行收益及风险的影响[D]. 罗茜.西北大学 2013
本文编号：3427036
【文章来源】：山西财经大学山西省
【文章页数】：59 页
【学位级别】：硕士
【文章目录】：
摘要
ABSTRACT
第1章 引言
1.1 研究背景和意义
1.1.1 研究背景
1.1.2 研究意义
1.2 国内外文献综述
1.2.1 房地产业的相关文献
1.2.2 房地产业影响银行业的相关文献
1.2.3 现有文献的评述
1.3 研究内容与方法
1.3.1 研究内容
1.3.2 研究方法
1.4 主要工作和创新
1.5 论文的基本结构
第2章 房地产业与银行业的相关理论与度量方法
2.1 房地产业及其风险现状
2.1.1 房地产业现状
2.1.2 房地产业风险
2.2 房地产业对银行业的影响
2.2.1 房地产业对银行业风险的影响
2.2.2 房地产业对银行业收益的影响
2.3 未定权益分析法
2.3.1 未定权益分析法的介绍
2.3.2 未定权益分析法的参数估计
2.3.3 未定权益分析法的应用
2.4 小结
第3章 房地产业风险的实证分析
3.1 房地产业风险的度量
3.1.1 房地产业风险指标的构建
3.1.2 CCA模型计算过程及度量结果
3.2 房地产业风险的预测
3.3 相关建议
3.3.1 构建房地产长效机制
3.3.2 房地产金融的改进与创新
3.4 小结
第4章 房地产业风险对银行业溢出效应的实证分析
4.1 房地产业风险对银行业风险影响的实证分析
4.1.1 模型设计
4.1.2 数据说明
4.1.3 结果分析
4.2 房地产业风险对银行业收益影响的实证分析
4.2.1 模型的构建
4.2.2 样本与数据的选取
4.2.3 变量的统计性描述
4.2.4 单位根检验
4.2.5 协整检验
4.2.6 构建误差修正模型
4.2.7 因果检验
4.4 小结
结论与展望
1、结论
2、展望
参考文献
致谢
攻读硕士学位期间发表的论文和其它科研情况
【参考文献】：
期刊论文
[1]基于DCC-GARCH模型的中国上市银行系统性风险研究[J]. 王琳,沈沛龙. 财经理论与实践. 2017(01)
[2]我国上市银行收益率波动溢出效应研究[J]. 王琳,沈沛龙,杨勇攀. 宏观经济研究. 2016(10)
[3]基于正则藤Copula的行业系统性信用风险传染分析[J]. 申敏. 工业技术经济. 2016(06)
[4]债务杠杆与系统性风险传染机制——基于CCA模型的分析[J]. 苟文均,袁鹰,漆鑫. 金融研究. 2016(03)
[5]中国银行业系统性风险监测研究——基于SCCA技术的实现与优化[J]. 李志辉,李源,李政. 金融研究. 2016(03)
[6]信贷扩张、房价波动与银行系统性风险——基于SVAR的实证分析[J]. 高文涵,童中文. 金融与经济. 2015(11)
[7]银行贷款集中与系统性风险——基于中国上市商业银行（2007—2013）的实证研究[J]. 刘春志,范尧熔. 宏观经济研究. 2015(02)
[8]商业银行房地产贷款压力测试分析研究——基于我国16家A股上市商业银行的数据[J]. 吴国平. 浙江金融. 2015(01)
[9]商业银行贷款集中度对不良贷款率的影响[J]. 魏晓琴,张祥娟. 金融教学与研究. 2014(06)
[10]金砖四国商业银行净利差及影响因素的实证研究[J]. 成力为,赵岚,张东辉. 哈尔滨工业大学学报(社会科学版). 2014(06)
博士论文
[1]新常态下中国城市房地产风险评价及调控策略研究[D]. 王大港.北京交通大学 2017
[2]房地产价格波动与系统性风险：开发企业渠道的实证研究[D]. 姜沛言.清华大学 2015
[3]房地产风险传染机制及其动态效应研究[D]. 齐讴歌.西北大学 2012
[4]我国房地产价格波动与金融风险研究[D]. 谭晓红.西南财经大学 2012
硕士论文
[1]房地产价格波动对银行系统性风险影响的研究[D]. 高文涵.南京师范大学 2016
[2]我国房地产市场与商业银行系统性风险的关联性研究[D]. 沈晶菁.华东政法大学 2016
[3]我国上市银行净利差的影响因素研究及风险分析[D]. 赵岚.浙江大学 2015
[4]我国房地产系统性风险的研究[D]. 赵聪.浙江大学 2014
[5]贷款集中度对我国商业银行收益及风险的影响[D]. 罗茜.西北大学 2013
本文编号：3427036
本文链接：https://www.wllwen.com/jingjilunwen/jingjiguanlilunwen/3427036.html
