资产证券化与系统性风险:来自上市商业银行的经验

发布时间：2018-02-25 09:50

  本文关键词： 资产证券化 系统性风险 商业银行 融资流动性　出处：《财会月刊》2017年23期 　论文类型：期刊论文

【摘要】：利用2005年1月~2015年12月我国上市商业银行数据,分析资产证券化对系统性风险的影响机制。研究结果表明:在经济下行时期,商业银行资产证券化业务的增加会显著增加银行业系统性风险;而在经济上行时期,商业银行资产证券化业务的增加会显著降低银行业系统性风险。造成这种异质性影响的主要因素是金融市场的融资流动性。基于此,进一步从商业银行资产证券化视角提出我国银行业系统性风险管理政策建议。
[Abstract]:From January 2005 to December 2015 , China ' s listed commercial bank data is used to analyze the impact mechanism of asset securitization on the systemic risk .

【作者单位】： 上海对外经贸大学会展与旅游学院;
【分类号】：F832.33;F832.51

【参考文献】

相关期刊论文 前9条

1 高蓓;张明;邹晓梅;;资产证券化与商业银行经营稳定性:影响机制、影响阶段与危机冲击[J];南开经济研究;2016年04期

2 邹晓梅;张明;高蓓;;资产证券化与商业银行盈利水平:相关性、影响路径与危机冲击[J];世界经济;2015年11期

3 李丛文;;信贷证券化减少我国银行系统性风险了吗?[J];国际金融研究;2015年06期

4 吴卫星;蒋涛;吴锟;;融资流动性与系统性风险——兼论市场机制能否在流动性危机中起到作用[J];经济学动态;2015年03期

5 谢远涛;蒋涛;杨娟;;基于尾部依赖的保险业系统性风险度量[J];系统工程理论与实践;2014年08期

6 蒋涛;吴卫星;王天一;沈涛;;金融业系统性风险度量——基于尾部依赖视角[J];系统工程理论与实践;2014年S1期

7 王晓;;资产证券化对系统性风险的影响机制[J];金融论坛;2012年04期

8 范小云;王道平;方意;;我国金融机构的系统性风险贡献测度与监管——基于边际风险贡献与杠杆率的研究[J];南开经济研究;2011年04期

9 孙彬;杨朝军;于静;;融资流动性与市场流动性[J];管理科学;2010年01期

【共引文献】

相关期刊论文 前10条

1 郭红玉;郭u&;许争;;资产证券化对商业银行风险影响研究综述[J];现代管理科学;2017年09期

2 钱婷;葛丽芳;;资产证券化与系统性风险:来自上市商业银行的经验[J];财会月刊;2017年23期

3 李鹤;张启文;;商业银行同业业务会放大系统性风险吗[J];财会月刊;2017年20期

4 陆婷;张明;;如何度量金融系统性风险:一个文献述评[J];金融监管研究;2017年06期

5 刘亚;刘阳;;央行非对称降息对商业银行风险承担能力影响的实证分析[J];西部皮革;2017年12期

6 潘慧峰;刘曦彤;;商业银行信贷资产证券化对信用风险影响的实证分析[J];科学决策;2017年06期

7 杨源源;张译文;;中国上市金融机构系统性风险测度[J];首都经济贸易大学学报;2017年04期

8 李少昆;朱晶晶;蒋涛;;融资流动性、融资流动性风险与公司债信用价差[J];证券市场导报;2017年06期

9 唐衍彬;李云;;浅析基于债务风险角度的民办教育行业系统性风险度量[J];经营管理者;2017年15期

10 宋策;吴礼斌;;资产证券化对商业银行流动性影响的实证分析[J];内蒙古电大学刊;2017年03期

【二级参考文献】

相关期刊论文 前10条

1 邹晓梅;张明;高蓓;;资产证券化与商业银行盈利水平:相关性、影响路径与危机冲击[J];世界经济;2015年11期

2 邹晓梅;张明;高蓓;;美国资产证券化的实践:起因、类型、问题与启示[J];国际金融研究;2014年12期

3 谢远涛;蒋涛;杨娟;;基于尾部依赖的保险业系统性风险度量[J];系统工程理论与实践;2014年08期

4 邹晓梅;张明;高蓓;;资产证券化的供给和需求:文献综述[J];金融评论;2014年04期

5 蒋涛;吴卫星;王天一;沈涛;;金融业系统性风险度量——基于尾部依赖视角[J];系统工程理论与实践;2014年S1期

6 高蓓;张明;邹晓梅;;资产证券化的国际经验[J];中国金融;2014年10期

7 刘丽娜;;信贷资产证券化在中国的发展实践及政策思考[J];金融监管研究;2014年03期

8 吴卫星;张琳琬;颜建晔;;金融系统风险的成因、传导机制和度量:一个综述[J];国际商务(对外经济贸易大学学报);2014年01期

9 张明;邹晓梅;高蓓;;中国的资产证券化实践:发展现状与前景展望[J];上海金融;2013年11期

10 刘琪林;李富有;;资产证券化与银行资产流动性、盈利水平及风险水平[J];金融论坛;2013年05期

【相似文献】

相关期刊论文 前10条

1 孙跃光,刘建龙;略论国有商业银行资产调整和改变[J];经济体制改革;2000年S1期

2 彭兴韵;商业银行资产结构调整迢迢路[J];银行家;2002年10期

3 夏馨;我国商业银行资产证券化的理性分析与现实选择[J];西南金融;2003年03期

4 张力;商业银行资产管理及其优化[J];西南金融;2003年09期

5 吴成颂;美国商业银行资产配置分析及对我国的启示[J];生产力研究;2005年06期

6 苏伊拉;我国商业银行资产风险的防范[J];内蒙古科技与经济;2005年05期

7 韩旭;商业银行资产损失分类及管理[J];金融会计;2005年01期

8 周潇;;我国商业银行资产证券化现状及问题分析[J];知识经济;2010年02期

9 吴妍;;浅谈商业银行资产管理的优化[J];商业文化(下半月);2012年11期

10 常臻旺;西方商业银行资产盈利性管理[J];中国城市金融;1995年04期

相关会议论文 前2条

1 吴超林;张春生;;中国M2/GDP畸高原因的再考察——基于商业银行资产负债表的分析[A];社会主义经济理论研究集萃——全国高校社会主义经济理论与实践研讨会第21次会议论文（2007）[C];2007年

2 徐洪才;;关于加快落实“金融国十条”的几点政策建议[A];中国智库经济观察（2013年第1辑）[C];2013年

相关重要报纸文章 前10条

1 陆裕良;截至去年底国有银行海外总资产达2268亿[N];中国证券报;2007年

2 本报记者 吕东;做大不等于多赚 商业银行资产规模上攻走势显疲态[N];证券日报;2013年

3 张志辉;央行与商业银行资产负债表关系探析[N];金融时报;2014年

4 点评人员 首席经济学家 连平　高级研究员 许文兵;资产质量下行趋势不改 风险抵补能力依然稳定[N];金融时报;2014年

5 记者 梁一冰 通讯员 夏文杰 刘新军;市商业银行资产置换取得突破[N];孝感日报;2006年

6 记者 张鹤邋通讯员 吴高佩;全市银行业资产达5495亿元[N];宁波日报;2007年

7 记者 汪涛;库尔勒市商业银行资产总额达25亿[N];巴音郭楞日报;2010年

8 中国农业银行安徽省分行 冯静生　　;商业银行资产证券化面临的障碍[N];经济参考报;2005年

9 中国人民大学财政金融学院教授 朱毅峰;论中国商业银行资产组合结构的调整[N];金融时报;2006年

10 傅军;岛城银行业实力增强资产总额增长两成多[N];青岛日报;2008年

相关博士学位论文 前2条

1 李原;基于三维效应指数的商业银行资产结构优化研究[D];山西财经大学;2015年

2 龚谊;我国商业银行资产配置研究[D];中南大学;2006年

相关硕士学位论文 前10条

1 白居弘;中国商业银行资产质量与经济增长相关性研究[D];内蒙古大学;2015年

2 邓思奇;商业银行资产业务结构变化及其影响因素研究[D];西南大学;2015年

3 李沛芝;大资管时代下商业银行资产管理业务转型探究[D];兰州大学;2015年

4 梁超群;基于均值VaR中国商业银行资产优化配置研究[D];大连理工大学;2015年

5 索琳;我国商业银行资产托管业务的现状与发展对策研究[D];山东大学;2015年

6 孟醒;我国商业银行资产证券化发展策略研究[D];吉林大学;2016年

7 田默涵;互联网金融背景下商业银行资产托管拓展研究[D];河南财经政法大学;2016年

8 解加强;我国商业银行资产管理业务发展研究[D];山东大学;2016年

9 王昭奕;基于典型案例的商业银行资产托管业务研究[D];华中科技大学;2015年

10 苏敏;资本缓冲与商业银行资产配置行为实证研究[D];浙江财经大学;2016年

，

本文编号：1533942