欧盟碳排放权市场行为特征与价格预测研究

发布时间：2017-07-27 15:01

  本文关键词：欧盟碳排放权市场行为特征与价格预测研究

  更多相关文章： 欧盟排放权交易体系 分形和混沌理论 多重分形特征 价格预测模型

【摘要】：鉴于温室效应的给人类社会和自然所带来的恶劣影响,国际社会积极通过组织碳排放权交易促进碳减排。但是,市场上碳排放权的价格却因受到经济、金融、政治、环境和气候等多种因素的影响而波动剧烈,使得对碳市场价格波动特征和预测方法的研究显得尤为必要和迫切。为此,本文以欧盟排放权交易体系作为研究对象,对该市场上碳价格的行为特征和预测方法进行了研究。首先,介绍了本文研究所依赖的理论基础,即传统的有效市场理论、分形和混沌理论及价格预测理论,并依据各理论对目前碳市场上相关的文献进行了简要评述。然后,分析了欧盟碳市场的行为特征。通过对碳市场进行基本的统计分析发现欧盟碳市场并不满足经典有效市场理论的三大前提假设,所以有效市场理论在碳市场上不适用。继而,本文在分形和混沌理论的分析框架下检验了欧盟碳市场的行为特征,即从分形序列两大基本特征的角度检验了欧盟碳市场的分形性,发现欧盟三阶段碳市场均具有统计自相似性,但仅第一阶段具有长期记忆性;从混沌吸引子的两大基本特征和拓扑结构的角度检验了欧盟碳市场的混沌性,分数形式的关联维数、大于零的最大李雅普诺夫指数及邻近返回检验的定性和定量分析的结果均验证了碳市场的混沌性。最后,构建模型实现对碳现货价格的预测。由于多重分形模型能够准确刻画复杂的资产价格波动,所以本文采用小波领袖法检验了欧盟碳市场的多重分形性,证明了碳收益序列的局部尺度多样性。基于此,本文构建了一个基于小波变换和单支重构的遗传算法优化RBF神经网络模型(Db3-GA-RBF),并且通过与其他价格预测模型的比较分析,证明了该模型在碳价格预测方面的有效性和优越性。
【关键词】：欧盟排放权交易体系 分形和混沌理论 多重分形特征 价格预测模型
【学位授予单位】：暨南大学
【学位级别】：硕士
【学位授予年份】：2016
【分类号】：F831.5;X196
【目录】：

• 摘要3-4
• Abstract4-6
• 1. 绪论6-11
• 1.1 研究背景与意义6-8
• 1.2 研究内容与方法8-9
• 1.3 可能的创新与不足9-11
• 2. 理论基础与文献综述11-22
• 2.1 有效市场理论11-13
• 2.2 分形和混沌理论13-15
• 2.3 价格预测理论15-17
• 2.4 碳市场相关文献综述17-22
• 3. 碳排放权市场行为特征检验22-40
• 3.1 碳排放权市场的基本统计特征22-27
• 3.2 碳排放权市场的分形特征27-34
• 3.3 碳排放权市场的混沌特征34-40
• 4. 多重分形条件下碳价格的预测40-55
• 4.1 碳排放权市场的多重分形性40-45
• 4.2 碳价格预测模型45-50
• 4.3 预测模型实证分析50-55
• 5. 结论55-57
• 参考文献57-61
• 附录一：市场行为特征检验Matlab程序代码61-71
• 附录二：价格预测模型的Matlab程序代码71-75
• 攻读硕士学位期间取得的学术成果75-76
• 致谢76

【相似文献】

中国期刊全文数据库 前10条

1 兰兴华;;2007-2008年基本金属价格预测——路透社的调查[J];中国金属通报;2007年13期

2 张华伟;沈萍;;煤炭价格预测系统模型的构建[J];煤炭经济研究;2009年09期

3 赵平;;2009—2030年原油价格预测[J];国外油田工程;2010年11期

4 泽灵;;美国单体市场季度价格预测[J];金山油化纤;1992年03期

5 朱昱;1999年黄金价格预测[J];稀有金属快报;1999年08期

6 ;路透社公布价格预测结果[J];中国金属通报;2003年35期

7 靳湘云;下半年贵金属价格预测[J];中国金属通报;2005年31期

8 姜国峰;2005年贵金属价格预测[J];中国金属通报;2005年18期

9 沈萍;张华伟;;智能代理技术在煤炭价格预测系统中的应用[J];煤炭经济研究;2009年05期

10 贾振华;斯庆巴拉;陈英杰;;神经网络在石油价格预测中的仿真研究[J];计算机仿真;2011年11期

中国重要会议论文全文数据库 前1条

1 钱锋;;基于灰色系统方法的产品价格预测[A];江苏省系统工程学会第十一届学术年会论文集[C];2009年

中国重要报纸全文数据库 前10条

1 李辉;标准银行上调金属价格预测[N];证券时报;2006年

2 证券时报记者　 黄宇;高盛大幅上调明年锌镍价格预测[N];证券时报;2006年

3 李辉;瑞银上调未来两年铜铅价格预测[N];证券时报;2007年

4 记者 杨柳晗;中国黄金价格预测系统新年上线[N];第一财经日报;2012年

5 徐虞利;高盛大幅上调明年锌镍价格预测[N];上海证券报;2006年

6 王备战邋薛枫莉;乌鲁木齐物价部门进行价格预测预警[N];中国食品质量报;2007年

7 同济大学经济与管理学院副教授 张鑫;资产价格预测更大程度上是艺术[N];上海证券报;2013年

8 王安平;今年六类主要商品价格预测[N];中华合作时报;2002年

9 记者 王鹏越;中国黄金价格预测系统今日上线[N];中国黄金报;2013年

10 周尚宾;透视业内人士的价格预测[N];中国有色金属报;2006年

中国硕士学位论文全文数据库 前10条

1 贺平;基于EMD理论的存货质押业务质物价格预测研究[D];西南交通大学;2015年

2 郭婷婷;基于PCA-ELM的我国粮食价格预测研究[D];太原理工大学;2016年

3 梁敬丽;欧盟碳排放权市场行为特征与价格预测研究[D];暨南大学;2016年

4 王辛;改进的灰色遗传算法模型在价格预测中的应用[D];吉林大学;2010年

5 杜晓芳;建筑价格预测研究[D];西安科技大学;2006年

6 张燕萍;神经网络技术在煤化工行业产品价格预测中的应用[D];复旦大学;2008年

7 杨林;国内苯乙烯价格的影响因素分析与价格预测[D];天津大学;2007年

8 李诚;农产品价格预测研究[D];湖南农业大学;2014年

9 倪鸯丹;基于顾客细分与价格预测的产品概念设计方案优化模型及应用[D];浙江工商大学;2011年

10 黄关维;统计模型在原油价格预测中的应用研究[D];厦门大学;2008年

，

本文编号：581971