全球主要股票市场对我国股市的多渠道协同波动溢出效应——欧债危机背景下基于中证行业指数视角的研究

发布时间：2017-08-21 06:11

  本文关键词：全球主要股票市场对我国股市的多渠道协同波动溢出效应——欧债危机背景下基于中证行业指数视角的研究

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【摘要】：本文提出了基于谱聚类方法、独立成分分析、GARCH和VAR的金融风险多渠道协同传染模型。从中证行业指数角度出发,利用该模型实证分析了欧洲主权债务危机背景下全球主要股票市场对我国股市的多渠道协同波动溢出效应。实证结果表明欧洲主权债务危机分多个渠道影响我国股市的不同行业指数的波动率,并且波动溢出呈现集中性特点。
【作者单位】： 内蒙古大学经济管理学院;中国科学院数学与系统科学研究院;大连理工大学系统工程研究所;
【关键词】： 金融风险 多渠道协同波动溢出 行业指数
【基金】：国家自然科学基金重点项目(71431008);国家自然科学基金项目(61463039) 中国博士后科学基金项目(2015-M581192) 内蒙古自然科学基金项目(2014BS0706) 内蒙古大学高层次人才引进项目(30105-125116)
【分类号】：F832.51;F224
【正文快照】： 引言美国次贷危机的阴霾还未完全散尽,欧洲债务危机成为了困扰世界经济发展的主要因素。在经济全球化的当今世界,面临国际经济形势带来的严峻挑战,我国经济也难以独善其身,经济下行现象开始逐渐显现。金融危机究竟会对我国经济产生多大程度的影响?这是一项值得深入研究的课题

【参考文献】

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【共引文献】

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【二级参考文献】

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本文编号：711249