美国私募基金监管改革历程及对我国的启示

发布时间：2021-01-26 23:09

　　私募基金作为继银行贷款和IPO之后第三种主要的融资手段,在全球金融市场上扮演着越来越重要的角色,但在实践中出现的诸多问题也越来越无法忽视。美国作为世界上私募基金行业最发达的国家,其对私募基金行业的监管已经形成了比较完善的体系。我国作为私募基金行业的后起之秀,尽管近年来发展迅速,但在监管方面仍然存在较大的问题。本文全面回顾了美国私募基金监管改革的历程,并结合我国私募基金的现状,提出在法律层面将私募基金纳入全面监管,完善监管法律体系,明确界定内涵和外延建立私募基金强制托管制度,强化政府监管与行业自律的协调,明确监管与自律的边界,加强信用体系建设等建议,以促进我国私募基金行业持续健康发展。 

【文章来源】：当代经济. 2019,(07)

【文章页数】：5 页

【文章目录】：
一、引言
二、美国私募基金监管改革历程
    1、1933年《证券法》
    2、1940年《投资公司法》
    3、1940年《投资顾问法》
    4、2010年《多德—弗兰克华尔街改革和消费者保护法》
    5、小结
三、中国私募基金行业发展现状及监管缺陷
    1、我国私募基金没有依照金融机构的条件设立准入门槛
    2、私募基金相关的法律法规和信用机制仍不健全
    3、私募基金监管信息报送与共享机制不健全
    4、私募基金托管机制不够完善
    5、加强投资者保护的监管理念仍未充分落实
四、美国私募基金监管改革对中国的启示
    1、在法律层面将私募基金纳入全面监管
    2、完善监管法律体系, 明确界定内涵和外延
    3、明确以私募基金投资者保护为中心的监管理念
    4、建立私募基金强制托管制度
    5、强化政府监管与行业自律的协调, 明确监管与自律的边界, 加强信用体系建设


【参考文献】：
期刊论文
[1]我国私募基金风险及监管对策研究——基于美国的比较分析[J]. 刘瑜恒.  金融监管研究. 2018(08)
[2]我国私募基金行为监管研究[J]. 王鹏飞.  现代管理科学. 2018(08)
[3]通过豁免的规制——美国私募基金规制政策的变迁和启示[J]. 毛海栋.  法学评论. 2013(01)
[4]美国对私募基金监管的改革与启示[J]. 牟益斌,方向明.  中国金融. 2011(24)
[5]私募基金监管立法:美国的经验和启示[J]. 柏高原,李东光.  法制与社会. 2011(07)
[6]美国金融监管改革法案的实施效果及对我国的启示[J]. 刘莹莹.  海南金融. 2010(12)
[7]中美私募基金监管体系的新趋势[J]. 巴曙松,张旗.  经济导刊. 2010(12)
[8]美国金融监管改革法案:历程、内容、影响和借鉴[J]. 祁斌.  金融发展评论. 2010(09)
[9]美国私募基金规范的发展及其启示[J]. 郭雳.  环球法律评论. 2009(04)



本文编号：3001977