欧洲主权债务危机的传染效应及空间传染渠道分析

发布时间：2019-05-03 21:01

【摘要】：本文构建SCI指数来度量欧洲主权债务危机传染效应,利用Moran’s I考察金融传染的空间依赖性,运用空间面板模型研究金融传染渠道影响因素的直接效应与间接效应。SCI指数表明基本上所有的国家或地区两两之间都发生了较弱的金融传染效应。Moran’s I表明金融危机传染存在显著的空间依赖关系。宏观基本面对金融危机传染有显著影响,宏观基本面的恶化会加深金融危机传染;金融危机传染在贸易上有空间依赖性;流动性风险对此次金融危机传染不显著。通货膨胀率、实际有效汇率、国际储备对数、贸易进出口的直接效应均显著为负,但间接效应却有正有负,这表明欧洲主权债务危机不仅只有欧元区受到传染,全球其他经济体也在不同程度上受到传染。且此次危机明显受到季风效应的影响,且有明显的贸易空间依赖性。
[Abstract]:......
【作者单位】： 上海师范大学商学院;
【基金】：国家自然科学基金项目(71471117) 教育部人文社会科学规划项目(12JYC790020) 上海市教委科研创新重点项目(14ZS105)
【分类号】：F815

【参考文献】

相关期刊论文 前4条

1 全世文;曾寅初;;金融危机和欧债危机对我国进出口贸易的冲击效应——基于含结构变化的单位根检验[J];国际贸易问题;2013年02期

2 叶五一;缪柏其;;基于动态分位点回归模型的金融传染分析[J];系统工程学报;2012年02期

3 程棵;陆凤彬;杨晓光;;次贷危机传染渠道的空间计量[J];系统工程理论与实践;2012年03期

4 刘巍;蔡俏;;新供给约束型经济:日本经济低迷的逻辑与前景分析[J];现代日本经济;2014年01期

【共引文献】

相关期刊论文 前10条

1 邱瑾;戚振江;;基于MESS模型的服务业影响因素及空间溢出效应分析——以浙江省69个市县为例[J];财经研究;2012年01期

2 邸倩;蒋海;;金融危机国际传导机制的空间计量分析[J];南方金融;2011年10期

3 庞晓波;姚远;;贸易溢出效应对人民币有效汇率的影响[J];国际金融研究;2011年04期

4 杨柳勇;周强;;资产证券化与金融危机的国际传染——一个理论模型及经验检验[J];国际金融研究;2012年12期

5 方芳;赵净;;金融危机对中等收入国家的传染性研究——美国次贷危机的验证[J];广东社会科学;2013年05期

6 袁曦;陈长权;石德金;;基于GARCH-Copula-CoVar方法的我国银行系统性风险的度量研究[J];科技和产业;2014年01期

7 吴卫星;张琳琬;颜建晔;;金融系统风险的成因、传导机制和度量:一个综述[J];国际商务(对外经济贸易大学学报);2014年01期

8 赵静;王宇哲;张明;郑联盛;;开放经济体面临的三类系统性风险[J];公共管理评论;2014年01期

9 田涛;商文斌;陈鹏;;美国量化宽松货币政策对人民币汇率的影响——基于ARIMAX模型的实证分析[J];贵州财经大学学报;2015年02期

10 闻岳春;王婕;程天笑;;国内股市与国际股市、大宗商品市场的溢出效应研究[J];国际金融研究;2015年08期

相关博士学位论文 前10条

1 王会强;亚洲金融危机与美国次贷危机对我国出口贸易影响的比较分析[D];河北大学;2010年

2 李U，

本文编号：2469277