考虑流动性的我国国债价格预测研究

发布时间：2017-11-24 22:11

  本文关键词：考虑流动性的我国国债价格预测研究

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【摘要】：随着金融改革的深化和利率市场化脚步的加快,我国的国债交易和国债市场已经得到了高速发展和充分成长.但在国债利率期限结构的研究方面还不够充分,仍有进一步完善的空间,在利率期限结构研究中考虑流动性的影响就是其中之一.从利率期限结构估计入手,将流动性以权重形式加入NSS模型,估计参数并预测国债价格.研究结果表明,加入流动性权重后,利率期限结构的预测性能显著提高,而且随着步长加大,效果更明显.
【作者单位】： 东北财经大学统计学院;
【基金】：国家社科基金重大项目(14ZDB130)
【分类号】：F812.5
【正文快照】： 1问题的提出国债交易是我国债券市场交易的主体和核心.随着金融改革的深化和利率市场化脚步的加快,我国国债市场和国债交易都得到了快速发展和充分成长·对于国债交易的参与者们来说,最值得关注的莫过于国债价格.由于国债对利率十分敏感,因此,要了解国债价格,就必须了解国债的

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本文编号：1223773