我国股市行业间信息溢出的网络建模与实证研究

发布时间：2018-03-23 14:22

  本文选题：股票市场　切入点：行业　出处：《东北大学学报(自然科学版)》2014年01期

【摘要】：结合传统计量经济方法及复杂网络建模分析方法,实证研究了我国股市行业间的信息溢出关系及其影响因素、行业信息溢出能力及其分布.研究发现,收益率期限与行业间信息溢出效应强弱无关;市场因素显著增强了行业间的双向信息溢出效应,同时显著地减弱了单向信息溢出效应;随着市场行情的上涨(下跌),行业间的信息溢出效应会相应地增强(减弱);各行业的信息溢出能力呈现尖峰厚尾的分布;此外,最小生成树能够快速而有效地揭示股市行业间的信息溢出规律.
[Abstract]:Combined with traditional econometric methods and complex network modeling and analysis methods, this paper empirically studies the information spillover relationship and its influencing factors, industry information spillover ability and its distribution among Chinese stock market industries. The return period has nothing to do with the inter-industry information spillover effect; the market factor significantly enhances the two-way information spillover effect between industries and significantly weakens the one-way information spillover effect. As the market goes up (falling), the information spillover effect between industries increases accordingly (weakens; the information spillover capacity of each industry shows the distribution of peak and thick tail; in addition, The minimum spanning tree can quickly and effectively reveal the rules of information spillover between stock market industries.
【作者单位】： 东北大学工商管理学院;沈阳化工大学经济与管理学院;
【基金】：国家自然科学基金资助项目(71001022,71371044,71201108,71271047) 中国博士后科学基金资助项目(20100471460) 中央高校基本科研业务费专项资金资助项目(N110406009)
【分类号】：F224;F832.51

【参考文献】

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【共引文献】

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