基于风险预算的机构投资者风险管理

发布时间：2020-12-05 05:04

　　经济学理论一般认为在证券市场中机构投资者更倾向于价值投资和长期投资,因此有稳定市场的作用。为了维护我国证券市场的健康发展,近年来政府监管部门开始积极着手于改善证券市场的内部结构,培育机构投资者,以多种投资主体的共同发展、互相制约来促进我国证券市场的稳定发展。在这种背景下,证券市场上的机构投资者的数量和结构发生了深刻的变化,投资者队伍由以中小投资者为主体转变为以机构投资者为主体,我国的证券市场进入了以机构投资者为主的、倡导价值投资的新时代,机构投资者生存的市场环境和盈利模式发生了根本性的改变。但与国外成熟市场相比我国机构投资者的风险管理水平总体上还处于较低的水平,往往只注重收益而忽略了风险。近几年来证券市场的持续下跌,风险的集中释放对机构投资者的风险管理提出了新的要求,如何适应变化了的市场环境是摆在机构投资者面前的一个迫切需要解决的问题。本文从近几年来机构投资者的发展状况和风险管理的现状入手,分析了我国机构投资者在新的市场环境下盈利模式的改变和由此而产生的风险管理的新特点,借鉴国外先进的风险管理技术——风险预算技术,结合我国资本市场的新特点和我国机构投资者风险管理的特殊环境对我国机构投资... 

【文章来源】：青岛大学山东省

【文章页数】：46 页

【学位级别】：硕士

【文章目录】：
第一章 引言
    1.1 研究背景、目的、意义
    1.2 研究的思路
    1.3 主要内容和结构
    1.4 论文的创新之处
第二章 机构投资者定义及机构投资者加强风险管理的金融背景
    2.1 机构投资者的内涵及构成
    2.2 机构投资者加强风险管理的金融背景
第三章 机构投资者面临的主要风险及其风险管理战略
    3.1 机构投资者面临的主要风险及其特点
    3.2 机构投资者风险的制度管理
    3.3 机构投资者风险的技术管理
第四章 风险预算技术理论研究和应用现状
    4.1 资产配置与风险配置的区别
    4.2 风险预算中的风险测度方法
    4.3 风险预算的优势与应用状况
    4.4 机构投资者战略风险预算
    4.5 机构投资者积极风险预算
第五章 我国机构投资者风险管理的难点
    5.1 我国机构投资者的生存环境
    5.2 我国机构投资者风险管理的难点和应注意的几个问题
结束语
参考文献
攻读学位期间的研究成果
致谢
学位论文独创性声明
学位论文知识产权权属声明



本文编号：2898929