基于蒙特卡洛模拟的资产组合选择模型

发布时间：2017-09-20 05:36

  本文关键词：基于蒙特卡洛模拟的资产组合选择模型

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【摘要】：资产组合模型是一种在管理金融市场风险下投资者的最优选择模型。当期末财富的方差最小时,M-V模型的目标是最大化期末财富的预期收益率。文章基于蒙特卡洛模拟下的结果进行资产配置的最优决策,并将结果与随机LQ控制技术进行比较。结果表明,对于实际的市场变化,蒙特卡洛模拟的结果更接近于现实。
【作者单位】： 暨南大学金融研究所;暨南大学经济学院;
【关键词】： 资产组合 蒙特卡洛模拟 均值-方差模型
【基金】：国家社科基金重点项目(11AJY013) 广东省教育厅人文社科重大攻关项目(11ZGXM79004)
【分类号】：F830.9;F224
【正文快照】： 中,控制权私有收益引发的代理冲突及融资约束均在不同程度上引发非投资效率行为,问题的解决依赖于代理问题引致的投资过度以及融资约束引致的投资不足等非效率行为的改进。公司投资效率损失既包括代理问题引致的投资过度以及融资约束引致的投资不足,但两者政策含义迥异。一方

【参考文献】

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本文编号：886233