CEV模型下有随机工资DC型养老金的最优投资

发布时间：2022-01-25 07:16

　　针对风险资产服从常方差弹性（CEV）模型,研究考虑随机工资的确定缴费型养老金的最优投资问题.在模型中,养老基金被允许投资于一种无风险资产和一种风险资产.在对数效用函数下,通过建立相应问题的HJB方程,利用Legendre转换和对偶理论等对问题进行分析,给出了问题的显性解,并对结果进行了相关分析,从而为养老金管理者提供了有效的决策依据. 

【文章来源】：工程数学学报. 2013,30(01)北大核心CSCD

【文章页数】：9 页

【文章目录】：
1 引言
2 数理模模型
    2.1 金融市场
    2.2 随机工资
    2.3 财富过程
3 最优优控制问题
    3.1 最优化标准
    3.2 Legendre转换
4 最优化化问题的解
5 结论



本文编号：3608117