基于二叉树和Black-Scholes模型的期权定价实证研究——以阿里巴巴股票为例

发布时间：2021-05-20 15:25

　　期权定价对于投资者在金融市场上进行期权交易时非常重要,一个合理良好的定价与众多因素都有着密切的关系,例如股票的价格、到期日、市场利率与波动率等。因此本文将采用经典的二叉树模型与Black-Scholes模型,并基于分析与处理后的股票数据对期权进行定价分析。其中对欧式期权进行定价与分析,最后对比两种模型所得到的结果与验证结果的真实性。通过上述两模型的分析与比较,并且能看出两模型的适用条件和情形,每种模型有其优点和缺点,因此要根据各自模型的特点予以特殊的考虑以及应用,以便达到期权定价的良好效果。 

【文章来源】：湖南工业职业技术学院学报. 2019,19(03)

【文章页数】：4 页

【文章目录】：
一、引言
二、期权定价模型
    (一) 二叉树模型
    (二) Black-Scholes模型
二、期权定价的仿真分析
    (一) 标的物价格数据的处理与分析
    (二) 基于二叉树模型的看涨期权定价仿真
    (三) 基于Black-Scholes的期权定价仿真
四、结语


【参考文献】：
期刊论文
[1]基于时变波动率的50ETF参数欧式期权定价[J]. 杨兴林,王鹏.  数理统计与管理. 2018(01)
[2]基于时变波动率与混合对数正态分布的50ETF期权定价[J]. 王鹏,杨兴林.  管理科学. 2016(04)
[3]期权定价理论在风险投资决策中的应用[J]. 张子刚,卢丽娟,吴其伦.  华中科技大学学报(自然科学版). 2002(08)
[4]期权定价方法综述[J]. 刘海龙,吴冲锋.  管理科学学报. 2002(02)
[5]一个新型的期权定价二叉树参数模型[J]. 张铁.  系统工程理论与实践. 2000(11)
[6]期权定价理论和1997年度的诺贝尔经济学奖[J]. 宋逢明.  管理科学学报. 1998(02)



本文编号：3197991