次分数随机利率模型下欧式期权定价的Mellin变换法
发布时间:2023-07-26 20:56
给出了金融市场的即期利率由次分数Vasicek随机利率模型驱动时的欧式看涨期权定价公式.利用Mellin变换方法求解该模型下欧式期权价值满足的Black-Scholes偏微分方程,得到了欧式看涨期权简单积分形式的定价公式,并通过Mellin变换的卷积公式得到了欧式看涨期权的解析解.数值算例验证了Mellin变换法的收敛性,并分析了各种参数对欧式看涨期权价值的影响,从而推广了期权定价的方法.
【文章页数】:7 页
【文章目录】:
1 预备知识
1.1 次分数布朗运动的定义与性质[7]
1.2 Mellin变换[11]
2 次分数Vasicek随机利率模型下的零息债券定价
3 欧式期权定价公式
4 数值算例
5 结 论
本文编号:3837541
【文章页数】:7 页
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1 预备知识
1.1 次分数布朗运动的定义与性质[7]
1.2 Mellin变换[11]
2 次分数Vasicek随机利率模型下的零息债券定价
3 欧式期权定价公式
4 数值算例
5 结 论
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