极差信息金融市场波动率的研究综述与评价

发布时间：2017-09-11 09:09

  本文关键词：极差信息金融市场波动率的研究综述与评价

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【摘要】：金融资产收益的波动率对于期权定价、资产投资组合以及风险管理都十分重要,对于波动率的度量有几种不同的方法,文章从极差的角度入手,总结并评价了近年来极差信息波动率在金融市场中的理论发展与应用研究,并给出关于极差信息波动率研究的研究展望。
【作者单位】： 中国人民大学统计学院;首都经济贸易大学统计学院;
【关键词】： 极差 低频极差波动模型 高频数据 已实现极差波动率 市场微观噪音
【基金】：国家自然科学基金项目(项目号:71271210) 广西自然科学基金重点项目(项目号:2013GXNSFDA019001)
【分类号】：F224;F830.91
【正文快照】： 一、引言金融资产的波动率在衍生产品定价、资产分配与风险管理等方面都发挥着重要的作用,一直是金融计量领域的研究热点。随着全球金融市场的一体化和金融工具的复杂化,对波动率的测度要求也越来越高。目前,关于波动的度量方法大致分为三类:低频波动率模型、高频已实现波动率

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本文编号：829828