甘肃省利用外商直接投资质量研究

1 绪论

1.1 选题依据、目的及意义

1.1.1 选题依据

自改革开放以来，我国引进 FDI 经历了从无到有、从小到大快速的发展过程，特别是 2001 年加入 WTO 以来，引进 FDI 更是保持着高速增长。在 2014 年，我国引进 FDI 数额高达 1195.6 亿美元，自 2003 年来首次超越美国，成为世界第一大吸引 FDI 的目的国。

甘肃省是我国西北地区重要省份，同时也是丝绸之路经济带上重要省份。然而由于地处西部内陆，基础设施建设相对滞后、交通不便等因素，致使甘肃省近年来的经济发展一直处于全国落后地位。甘肃省亟需大规模引入外商直接投资来实现经济的快速发展。“一带一路”战略的实施为甘肃省吸引外商直接投资创造了前所未有的有利条件。

进入二十一世纪，特别是自 2001 年我国加入 WTO 以来，甘肃省吸引 FDI获得了快速发展，2013 年甘肃省引进 FDI 达到了 9.4 亿美元，为 2001 年四倍之多。然而，由于一直以来采用的“数量扩张型”的引资策略，致使甘肃省在招商引资的时候只重数量，，不顾质量，导致外资投向不合理、引进的外资质量不高等诸多问题。同时，由于甘肃省基础设施建设滞后、招商引资政策欠佳等因素，致使甘肃省进一步扩大吸引外资受到了很大的限制。

面对这样的形势，甘肃省应当着力改善落后的基础设施，同时在吸引外资政策方面做出更多的调整，促使甘肃省在吸引外资在量上实现更大的突破。

.....................

1.2 国内外研究现状

1.2.1 国外研究现状

国外对于 FDI 的研究起步较早，其研究成果也十分丰富。总结梳理国外已有研究成果，根据其研究对象的不同，在此可以将其分为以下几类。

1. FDI 基础理论研究

在关于 FDI 基础理论研究方面，主要有 Chenery 和 Strout（1966）、Hirchman（1976）、Vernon(1966)、KiyoshiKojima（1978）、Koizumi 和 Kopecky(1980)等学者的研究。

Chenery 和 Strout（1966）认为发展中国家、地区在其经济发展中存在诸多问题，而储蓄和外汇两个方面的短缺则是其中最重要的两个。若发展中国家、地区想要实现经济较好发展，则需要尝试解决上述两个方面存在的问题。Chenery和 Strout 提出发展中国家、地区可以通过引进外商投资来解决上述问题。这一理论则被称作为“双缺口模型”理论，双缺口即为储蓄的不足和外汇的短缺，该理论在当时成为解释外商直接投资、发展中国家吸引外资的重要理论。自 Chenery和 Strout 的研究之后，外商直接投资的发展出现了新现象，在对新现象的解释的过程中，出现了新的理论，即“三缺口模型”。  Hirchman（1976）认为发展中国家、地区经济发展过程中，除了上述两个主要问题外，还存在技术落后的问题。而技术落后的问题单靠发展中国家自身是很难在短期内解决的，因而发展中国家、地区需要通过引进外资来解决这一问题。外资一般来自发达国家、地区，而来自此类国家、地区的投资则有较高技术含量，发展中国家、地区通过吸引此类外资可以在较短时期内改善其技术落后的局面。基于此，Hirchman 将技术落后加入到双缺口中，便产生“三缺口模型”。发展中国家、地区可以通过对各自经济发展过程中存在的缺口加以修补便可实现经济的更好发展。

Vernon(1966)基于东道国、地区的视角，提出跨国公司 FDI 的产品生命周期理论。该理论按照时间的顺序，把跨国公司生产产品分为前后相接、紧密联系的三个阶段，从前到后依次为产品的创新阶段、成熟阶段和标准化阶段，这三个阶段依次更迭，而对外直接投资则产生于这三个阶段的更迭之中，资本输出国一般在产业成熟阶段将该产业向低成本国家转移，从而引起本国和资本输出国产业结构的优化升级。KiyoshiKojima（1978）通过对日本的对外投资进行分析，将研究对象由以企业为核心转向以产业为核心，通过研究发现了边际产业转移理论。根据同一产业所处不同的国家，或是处于同一国家经济发展的不同阶段，该理论将产业划分为优势产业和劣势产业。而 FDI 则产生于优势产业向劣势产业转移的过程之中。由于 FDI 的母国和东道国一般处在经济发展的不同阶段，母国的边际产业对于东道国来说是优势产业，因而，FDI 能促进双方的产业结构的升级，带动双方经济协同发展。

.......................

2 外商直接投资质量的评价指标分析

2.1 外商直接投资相关概念的界定

2.1.1 外商直接投资的概念

国际货币基金组织在1985 年对 FDI 做出了定义，该组织认为，FDI 是一国或一地区（即母国）的企业为了能在另一国家、地区（即东道国、地区）的企业中获取利益和话语权而进行的投资。到了 1996 年，经济合作与发展组织对于 FDI 又做出了定义，经合组织认为 FDI 是母国为了能在东道国、地区获取长期利益，而在东道国企业所进行的相关活动。通过对比我们发现，国际货币基金组织的定义仅停留在投资方面，而经合组织拓宽了 FDI 的范围，把 FDI 定义为为了获取利益而进行的活动上。

以上关于 FDI 的定义是基于母国视角做出的。上海统计局基于东道国的视角，在 2012 年对 FDI 做出了定义，该定义认为 FDI 是指外国企业和经济组织或个人（包括华侨、港澳台胞以及我国在境外注册的企业）按我国有关政策、法规，用现汇、实物、技术等在我国境内开办外商独资企业、与我国境内的企业或经济组织共同举办中外合资经营企业、合作经营企业或合作开发资源的投资（包括外商投资收益的再投资）以及经政府有关部门批准的项目投资总额内直接投资者对企业的贷款。而本文的分析则按此定义。 

2.1.2 外商直接投资质量的概念

关于 FDI 的质量，目前并没有一个确定的定义。已有的定义主要分为两类，一类是从利用 FDI 所产生的各种经济效应出发来定义的，这样定义的主要有易丽华、郝红梅和韩刚等几位学者。学者易丽华（2005）认为 FDI 的质量主要与东道国利用 FDI 所获得的满足程度相关，即东道国越满意，则该种 FDI 的质量就越高。很明显，易丽华主要是从利用 FDI 的角度来定义 FDI 的质量的，而且她将东道国的满意程度作为衡量 FDI 质量高低的一个很重要的标准。学者郝红梅（2007）指出，FDI 质量的范围，应当含其自身技术含量和对东到国家、地区吸引外资环境的改善程度。很显然，郝红梅的定义较前人的定义有了很大的进步，即作者并不认为 FDI 的质量仅仅与一种因素相关，它应当是几种因素的综合结果。在郝红梅的基础上，学者韩刚（2007）对 FDI 的质量做出了新的定义，他认为 FDI 的质量是东道国在一定的时期内通过 FDI 对东道国所带来的所有经济效应的综合。很明显，韩刚对于 FDI 质量的定义仍然停留在利用 FDI 方面，然而他已将 FDI 的质量界定为利用 FDI 对东道国所产生各种效应的综合，就这点来说较前两位学者有了很大的进步。另一类定义是从引进和利用两个方面结合起来定义 FDI 的质量。这一类定义的代表学者主要是傅元海。傅元海（2007）首次将 FDI 的质量分为引进和利用两个方面，而引进 FDI 的质量又包括 FDI 的规模、来源、技术水平等方面，而利用 FDI 的质量则为利用 FDI 所产生的各种经济效应，包括 FDI 的经济增长效应、贸易效应、产业结构效应和就业效应等。傅元海的定义则包括了与 FDI 相关的所有因素，同时将 FDI 的质量进行有层次的划分使得该种定义在分析现实问题时具有很强的操作性。

.........................

2.2 引进外商直接投资质量的评价指标分析

根据前文分析，重点参考学者傅元海、韩刚的定义，从引进和利用两个方面，对 FDI 质量进行研究。对于引进 FDI 的质量，主要通过分析 FDI 的规模、产业结构、来源地、投资方式和等几个指标来进行评价。

2.2.1 引进外商直接投资的规模

FDI 的规模是评价一个国家、地区引进 FDI 质量的重要指标，就这个问题上，国内外大多学者的看法是较为一致。其主要通过 FDI 的合同金额、FDI 实际到位金额、批准外商直接投资企业个数和外商投资企业或项目平均规模几个指标来进行分析。FDI 的规模是东道国利用 FDI 产生经济效应大小的基础，较大规模的FDI 才能使得东道国利用 FDI 的各种经济效应得以更好的发挥。同时 FDI 的规模越大，则资本、知识密集度越高，因为 FDI 规模越大，则能在很大的程度上保证 FDI 的质量。

2.2.2 引进外商直接投资的来源

FDI 作为一种资本，对于东道国来说，引进 FDI 不仅意味着资本的积累，还有可能通过 FDI 的技术外溢等途径引起东道国技术进步、产业结构升级等，而且后者对于东道国来说意义更大。因此，FDI 的来源就显得格外重要了。来自于不同国家、地区的 FDI 所带来的技术溢出和投向产业是不同的，因而给东道国所带来的技术溢出和促进产业结构升级等方面的作用也是不尽相同的。一般来说，越是来自于发达国家、地区的资本，对于东道国、地区的经济发展越是有利。

..........................

3 甘肃省利用外商直接投资质量的分析评价 .................. 16

3.1 甘肃省引进外商直接投资的发展 ............... 16

3.2 甘肃省引进外商直接投资质量分析 ................ 16

4 甘肃省利用外商直接投资的质量效应综合评价 .............. 37

4.1 构建甘肃省利用外商直接投资的质量综合评价指标体系 ............. 37

4.2 甘肃省利用外商直接投资质量的评价的模型 ....................... 38

5 提高甘肃省利用外商直接投资质量的政策建议 .............. 45

5.1 加强基础设施建设、完善投资环境 ................. 45

5.2 加强招商引资、提高利用 FDI 水平 .............. 46

4 甘肃省利用外商直接投资的质量效应综合评价

4.1 构建甘肃省利用外商直接投资的质量综合评价指标体系

本节对甘肃省利用 FDI 的质量展开总体分析。本节主要在本文第三部分分析的基础上，从利用外商直接投资的资本效应、贸易效应、经济增长效应和就业效应等五个方面展开分析，为此，本部分将选取如下指标，如下表所示。

在此，我们对以上选取的指标分别进行解释，X1即 FDI 占甘肃省固定投资的比重，  X1用来衡量甘肃省引进的 FDI 占甘肃省全省固定资产投资的比重。X2 为 FDI 对甘肃省资本的贡献，其表达为甘肃省引进 FDI 流向工业的占其总额的比重。以上 X1  、X2 则可以反映 FDI 的资本效应，关于 FDI 的经济增长效应，在此选取 X3 、X4两个指标来进行分析说明。X3  即外商投资率，其表示为甘肃省引进的 FDI 占甘肃省 GDP 总额的比重，  X4  为 FDI 对甘肃省经济增长贡献，其表示为甘肃省外商直接投资企业的工业增加值占甘肃省全部工业增加值的比重。X5  、X6则反映了 FDI 的贸易效应，X5为 FDI 对甘肃省出口的贡献度，其表达为甘肃省引进 FDI 总额与甘肃省出口总额的比值，X6  为 FDI 对甘肃省进口的贡献度，其表达为甘肃省引进 FDI 总额与甘肃省进口总额的比值。

..........................

5 提高甘肃省利用外商直接投资质量的政策建议

甘肃省地处西北内陆，多年来经济发展一直处于较低水平。甘肃省急需发挥各方资源，努力实现经济更好、更快发展。近年来“一带一路”战略的提出、亚洲基础设施投资银行的建立和丝路基金的设立等为甘肃省引进外商投资，发展本省经济提供了巨大的机遇。同时，兰州新区作为我国第五个国家级新区的批复建设，为甘肃省引进外资提供了良好支持。这一切使得甘肃省引进 FDI，提高利用FDI 质量变得切实可行。

5.1 加强基础设施建设、完善投资环境

甘肃省在全国经济中处于落后地位，长期以来经济发展方面的落后致使甘肃省在基础设施建设方面也相对滞后，导致甘肃省基础设施建设严重落后，而落后的基础设施建设有反过来制约甘肃省经济的更好、更快的发展。因此，甘肃省低水平的经济发展与落后的基础设施建设之间形成一种恶性循环，两者相互制约导致两者都不能很好的发展。而这些则严重影响着甘肃省引进、利用外资。针对这些问题，甘肃省亟需加强基础设施建设、完善投资环境。

首先，甘肃省需要以基础设施建设为突破口，打破落后的基础设施建设与低水平的经济发展之间的恶性循环。甘肃省需要以兰州新区的批复建设为契机，以兰州主城区和兰州新区为核心，加大力度投资建设铁路、公路、航空、道桥、隧道、无水港口等交通运输项目。同时加大力度推进兰州自贸区和兰州新区综合保税区的建设工作。另外，甘肃省也需要在高档酒店、商场、写字楼，办公楼等办公商用建筑项目方面进行投资建设。同时也需要在电信、通信、信息网络等邮电通讯进行投资建设。在以上工程、项目方面的重点投资、建设可以使得甘肃省落后的基础设施在很大程度上得到完善，为甘肃省引进、利用外资提供的良好的基础条件。

再者，甘肃省需要不断完善其投资环境。甘肃省需要在“一带一路”的战略背景下，充分发挥自身的丝绸之路经济带黄金段的区位优势，充分利用亚洲基础设施投资银行、丝路基金、金砖银行的有利条件来进一步完善自身的招商引资环境。甘肃省还需要在对外资政策上有进一步的完善，基于甘肃省当下的情况，甘肃省仍然需要在对待外资方面实行一些优惠政策，甘肃省需要放宽对外商投资经营的限制和业绩要求等。

参考文献（略）