股指期货在ETF投资管理中的套期保值研究

发布时间：2020-06-23 17:35

【摘要】：股指期货作为投资者进行套期保值的主要工具,在ETF投资管理中发挥着重要作用。针对中国股票市场波动幅度大的特征,文章运用股指期货对上证50ETF和深证100ETF进行了套期保值实证研究。文中首先引用风险测量模型评估了ETF的系统性风险,再根据简单套期保值理论和风险最小化套期保值理论,应用一元回归模型分别计算得出了上述ETF的套期保值率,进而通过实证分析得出了一些有益的结论。
【图文】：

50ETF日收盘价格和上证指数日收盘价格的走时图

同样应用上面的模型,可以计算得出100ETF的相关数据。深证100ETF日收盘价格和深证综指的日收盘价格走时图,如图2所示。·28·大连理工大学学报(社会科学版)　第28卷　

【参考文献】

相关期刊论文 前1条

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【共引文献】

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8 中期研究院 韩蕴U啞⊥跚卦

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