基于CVaR方法的工程投资组合优化模型与实证

发布时间：2017-08-03 04:17

  本文关键词：基于CVaR方法的工程投资组合优化模型与实证

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【摘要】：文章采用CVaR方法测算工程投资风险,建立了风险最小化的工程投资优化组合理论模型。以南京市房地产工程历史数据为例进行实证研究,研究结果表明:基于CVaR和非参数核估计量的风险优化能够应用于投资组合的选择,能够对工程类企业起到风险管理和投资决策方面的指导作用。
【作者单位】： 西安建筑科技大学管理学院;
【关键词】： 非参数核估计 CvaR 风险度量 投资组合 优化模型
【基金】：国家社会科学基金青年项目(12CZZ023) 中央高校基本科研业务费专项人文社科重大项目(SKZ2014002) 陕西省软科学基金项目(2014KRM07) 陕西省社会科学基金项目(2014P11)
【分类号】：F283;F224
【正文快照】： 0引言与任何一种投资活动一样,工程投资所面临的风险也是巨大的。近年来,随着房地产市场的大热,也带动了各类房地产工程投资的兴起,然而伴随而来的还有日益显现的风险。我国的房地产工程市场并不算完善,开发商往往需要面对各种可能出现的风险,可能造成巨大资产损失。除此之外,

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本文编号：612611