基于价格调整的长寿风险自然对冲策略

发布时间：2017-07-02 13:03

  本文关键词：基于价格调整的长寿风险自然对冲策略，，由笔耕文化传播整理发布。

【摘要】：在长寿风险对冲框架下,通过引入外生的产品价格,构建了基于价格调整的自然对冲模型。首先运用最优化理论得到了模型最优产品配比的解析式,然后在实际的销售配比与模型的最优配比相等的约束下,推导出了寿险产品和年金产品的最优定价。该定价能够使得模型的最优配比真正被实现,即销售的配比刚好是使产品组合长寿风险最小化的最优配比。最后通过数值算例,阐述了基于价格调整的自然对冲策略的效果,并进一步分析了利率、承保年龄、性别等因素对自然对冲策略的影响。
【作者单位】： 中山大学岭南(大学)学院;华侨大学数学科学学院;
【关键词】： 长寿风险 自然对冲 产品定价 产品配比
【基金】：国家自然科学基金资助项目(71201173,71571195) 教育部人文社会科学重点研究基地基金资助项目(11JJD790004);教育部人文社会科学研究青年基金资助项目(12YJCZH267) 广东省自然科学基金杰出青年项目(2015A030306040) 广东省人文社会科学青年基金资助项目(GD11YYJ07)
【分类号】：F840.32;F224
【正文快照】： 1引言随着社会发展以及医疗卫生条件的改善,人均预期寿命不断延长,伴随而来的长寿风险已成为一类新型并日益严重的社会风险。各国政府和保险公司都在积极探索各种管理长寿风险的方法。在长寿风险的管理办法中,自然对冲是行之有效的方法之一。所谓自然对冲是指保险公司利用保险

【参考文献】

中国期刊全文数据库 前1条

1 黄顺林;王晓军;;基于VaR方法的长寿风险自然对冲模型[J];统计与信息论坛;2011年02期

【共引文献】

中国期刊全文数据库 前5条

1 金博轶;;随机利率条件下保险公司长寿风险自然对冲策略研究[J];保险研究;2013年05期

2 魏华林;宋平凡;;随机利率下的长寿风险自然对冲研究[J];保险研究;2014年03期

3 刘晨阳;;寿险公司长寿风险管理研究综述[J];经营管理者;2014年15期

4 段白鸽;;动态死亡率建模与长寿风险量化研究评述[J];保险研究;2015年04期

5 段白鸽;陆婧文;;长寿风险对保险公司年金产品定价的影响——基于区块Bootstrap方法的实证分析[J];山西财经大学学报;2015年08期

中国硕士学位论文全文数据库 前4条

1 袁露萍;基于随机死亡率的长寿风险定价研究[D];天津财经大学;2013年

2 赵文;我国长寿风险分析[D];山东财经大学;2014年

3 刘立;老龄化背景下我国寿险公司面临的长寿风险及其应对策略[D];西南财经大学;2014年

4 陈纯;我国养老金个人账户年金化研究[D];广东财经大学;2013年

【二级参考文献】

中国期刊全文数据库 前1条

1 黄顺林;王晓军;;加入出生年效应的死亡率预测及其在年金系数估计中的应用[J];统计与信息论坛;2010年05期

【相似文献】

中国期刊全文数据库 前3条

1 黄顺林;王晓军;;基于VaR方法的长寿风险自然对冲模型[J];统计与信息论坛;2011年02期

2 金博轶;;随机利率条件下保险公司长寿风险自然对冲策略研究[J];保险研究;2013年05期

3 ;[J];;年期

中国硕士学位论文全文数据库 前1条

1 陈威;寿险公司长寿风险测度及其自然对冲策略研究[D];湖南大学;2014年

  本文关键词：基于价格调整的长寿风险自然对冲策略，由笔耕文化传播整理发布。

本文编号：509980