A公司的中国私募基金评级体系完善研究

发布时间：2020-07-06 07:59

【摘要】：随着中国私募基金公司数量与私募基金市场规模的日益增长,私募基金评级日益体现出重要的社会价值和市场价值。从社会价值角度讲,私募基金评级可推动私募基金行业规范、健康发展,为社会财富的增值发展做出贡献；从市场价值看,则可以为投资者提供客观、中立的评价,完善市场风险控制机制,有利于资本市场多元化发展。私募基金评级是深圳A公司业务中的一项重要工作。本文将国内外私募基金评级类研究资料作为参考,分析了中国公募基金与私募基金评级机构及体系的特点,并辩析了深圳A公司现行的私募基金评级体系情况及优缺点,指出深圳A公司现行的私募基金评级体系存在的不足,以及评级体系中存在的亟待解决的问题,进而提出在定量研究方法体系中,新增风险控制指标,构建新的指标体系。运用实例检验了新评级指标方法的有效性。本文共分四个部份：第一部分绪论,着重叙述了中国私募基金的种类,2009年深圳私募基金的投资现状,私募基金出现的新现象与发展趋势,以及国内外私募基金评级类研究综述；第二部分中国基金评级体系的优缺点,着重分析了中国公募基金评级体系和当前中国私募基金评级体系情况；第三部分深圳A公司现行的中国私募证券基金评级体系分析,主要讲叙深圳A公司现行的私募基金评级体系原理,以及优缺点分析。第四部分完善深圳A公司中国私募基金评级体系的研究,并完成实例检验分析。
【学位授予单位】：大连理工大学
【学位级别】：硕士
【学位授予年份】：2011
【分类号】：F832.51
【图文】：

私募,收益比,产品

从图2.2可知，私募基金(图2.2中私募基金指阳光私募证券基金)在2008年大熊中的表现是非常优秀的，比同期的公募型基金(图2.2中股票型基金、封闭式基金、衡型基金和债券型基金同属于公募型基金)表现要好，足以说明阳光私募证券基金在跌市中的优秀风险控制能力。(2)2009年业绩比较2009年沪深300指数上涨%.71%，而178只股票型基金今年平均收益率为69.巧。A公司不完全统计的348个阳光私募证券基金资产管理人发行的非结构化产品中，续期在一年以上的共有181个，平均收益率为54.9%，公募私募双双跑输大盘。业绩好的收益率达192.57%，而业绩最差的收益率是0.2%，全部实现正收益。收益比较如图2.3所示:222009年私募收益比较图图图图

【引证文献】