基于借贷关联网络的我国银行间市场风险传染

发布时间：2020-12-09 02:25

　　银行间借贷关联网络是银行经营困境或破产倒闭风险传染的重要渠道。基于我国银行间市场的总体借贷数据,首次综合运用最大熵法和最小密度法间接推断银行间借贷关联网络。对比分析两种网络的拓扑结构特征差异,以及两种网络下银行随机倒闭风险的网络间传染路径和程度。综合两种网络下的风险传染结果,分析银行的系统重要性和抗风险能力,并挖掘其影响因素。实证研究结果表明,最小密度法下的银行间借贷关联网络具有实际网络的连接稀疏性、异向连接匹配和无标度度分布等特征;与最大熵法所推断的网络相比,基于最小密度法网络的银行倒闭风险传染范围更广、传染强度更强;银行资产规模越大、坏账准备占不良贷款比例越高,风险传染效应和系统重要性越强、抗风险能力越弱;银行同业拆借率越高,风险传染效应和系统重要性也越强。研究结果有利于对银行实施宏观审慎监管,防范或抑制金融系统性风险。 

【文章来源】：系统管理学报. 2019年05期 第899-906页 北大核心CSSCI

【文章页数】：8 页

【文章目录】：
1 银行间借贷关联网络
    1.1 网络定义及估计方法
    1.2 数据选取
    1.3 网络拓扑结构特征
2 银行间市场风险传染估计
    2.1 风险传染机制
    2.2 风险传染效应分析
3 银行间市场风险传染的影响因素
4 结论



本文编号：2906087