信贷资产证券化对银行流动性、安全性和盈利性的影响研究

发布时间：2021-08-14 16:40

　　近年来,我国银行业发展面临新挑战,一方面供给侧结构性改革的推行,银行不良贷款率显著上升导致流动性趋紧;另一方面为了防范可能发生的系统性金融风险,国家监管层对银行监管提出更严格要求,同时互联网金融的发展、利率市场化改革的推行,在相当程度上挑战了银行传统盈利模式,造成银行盈利性下降。从国外较成熟实践经验来看,信贷资产证券化对银行的经营发展有积极意义,鉴于此监管当局出台多重政策鼓励我国信贷资产证券化的发展。然而,我国信贷资产证券化市场有自身的发展特点,在当前阶段,信贷资产证券化对银行流动性、安全性和盈利性会产生什么影响,基础资产质量会不会改变信贷资产证券化对银行利润率的影响效果,是本文的研究内容。目的是为了理清在我国资产证券化发展的初期,信贷资产证券化能否与成熟市场一样对银行产生积极的影响。本文以信息不对称理论、监管资本套利理论和风险重置理论为基础,通过阅读和梳理资产证券化与银行流动性、安全性和盈利性的文献研究,具体分析信贷资产证券化如何对银行流动性、安全性和盈利性产生影响,从杜邦分解的视角分析信贷资产证券化对银行盈利性的具体影响路径,并以理论分析为依据提出本文的研究假设,以我国16家上市银... 

【文章来源】：山东师范大学山东省

【文章页数】：67 页

【学位级别】：硕士

【文章目录】：
摘要
Abstract
1 绪论
    1.1 研究背景与意义
        1.1.1 研究背景
        1.1.2 研究意义
    1.2 研究内容与方法
        1.2.1 研究内容
        1.2.2 研究方法
    1.3 创新点与不足
        1.3.1 创新点
        1.3.2 存在的不足
2 国内外文献综述
    2.1 资产证券化与银行流动性
        2.1.1 国外研究综述
        2.1.2 国内研究综述
    2.2 资产证券化与银行安全性
        2.2.1 国外研究综述
        2.2.2 国内研究综述
    2.3 资产证券化与银行盈利性
        2.3.1 国外研究综述
        2.3.2 国内研究综述
    2.4 文献述评
3 相关概念与理论基础
    3.1 信贷资产证券化
        3.1.1 信贷资产证券化的概念
        3.1.2 信贷资产证券化的特点
        3.1.3 信贷资产证券化的运作原理
    3.2 银行流动性、安全性和盈利性
    3.3 信贷资产证券化影响银行流动性、安全性和盈利性的理论基础
        3.3.1 信息不对称理论
        3.3.2 监管资本套利理论
        3.3.3 风险重置理论
4 信贷资产证券化与银行流动性、安全性和盈利性相关理论分析
    4.1 信贷资产证券化与银行流动性相关理论分析
    4.2 信贷资产证券化与银行安全性相关理论分析
    4.3 信贷资产证券化与银行盈利性相关理论分析
        4.3.1 信贷资产证券化与资产周转率
        4.3.2 信贷资产证券化与权益乘数
        4.3.3 信贷资产证券化与利润率
5 实证研究
    5.1 研究方法
    5.2 研究假设
        5.2.1 信贷资产证券化对银行流动性的影响
        5.2.2 信贷资产证券化对银行安全性的影响
        5.2.3 信贷资产证券化对银行盈利性的影响
    5.3 样本选取与指标设定
        5.3.1 数据来源
        5.3.2 变量及定义
    5.4 模型构建
        5.4.1 基本模型
        5.4.2 GMM模型
        5.4.3 杜邦分解
    5.5 变量描述性统计分析
    5.6 数据平稳性检验
    5.7 固定效应模型
    5.8 回归结果分析
        5.8.1 基本回归结果分析
        5.8.2 GMM检验与杜邦分解结果分析
6 个案研究
    6.1 “和萃”发行前招商银行的财务状况
    6.2 “和萃”系列对招商银行利润率的影响
        6.2.1 实证检验
        6.2.2 实证结果分析
7 结论、建议和展望
    7.1 结论
    7.2 政策建议
        7.2.1 具体操作流程上的建议
        7.2.2 审慎监管上的建议
    7.3 未来展望
参考文献
攻读学位期间发表的学术论著
致谢


【参考文献】：
期刊论文
[1]资产证券化与商业银行经营稳定性:影响机制、影响阶段与危机冲击[J]. 高蓓,张明,邹晓梅.  南开经济研究. 2016(04)
[2]信贷资产证券化对银行业稳定性经营的影响[J]. 王军生,邹东哲.  金融理论与实践. 2016(07)
[3]资产证券化对银行流动性、贷款供给和稳定性的影响[J]. 李志辉,黄璐,李丛文.  金融经济学研究. 2016(03)
[4]危机前后资产证券化监管思路的重大转变及启示[J]. 李文红,刘丽娜.  金融监管研究. 2016(04)
[5]信贷资产证券化对我国商业银行流动性风险影响的实证研究[J]. 梁红梅,李晓荣.  区域金融研究. 2016(03)
[6]中国信贷资产证券化对商业银行效应分析:2005-201[J]. 戴俊.  金融纵横. 2016(02)
[7]资产证券化中存在逆向选择吗?——基于美国银行层面数据的实证分析[J]. 陈忠阳,李丽君.  国际金融研究. 2016(02)
[8]资产证券化与商业银行盈利水平:相关性、影响路径与危机冲击[J]. 邹晓梅,张明,高蓓.  世界经济. 2015(11)
[9]资产证券化创新视角下的金融结构变迁研究[J]. 李佳.  金融经济学研究. 2015(05)
[10]资产证券化信贷扩张效应研究[J]. 何维达,辛宇非.  价格理论与实践. 2015(07)



本文编号：3342816