商业银行结构性投资产品的风险研究

发布时间：2021-02-08 01:19

　　伴随着中国银行业监督管理委员会加快推出允许银行破产的条例,我国商业银行的存款与理财产品将不再受到国家的保护。在此背景下,商业银行需要通过发行创新型的高利润结构性投资产品吸纳存款,同时,投资者希望在资金安全的前提下得到高于通货膨胀的回报率。然而,最近几年结构性投资产品的无收益甚至负收益现象频出,导致投资者在够买商业银行结构性投资产品的风险剧增。因此,通过建立恰当的模型进行研究,基于投资者视角分析结构性投资产品的风险因素,总结归纳出我国结构性投资产品存在的问题,提出对策,从而有效的降低非系统风险,合理规避系统风险,已经成为我国理财投资者的迫切要求,更是我国商业银行发行的结构性投资产品向市场化迈进的必然要求。本文基于前人对结构性投资产品风险定性研究的基础,进行了定量分析。从投资者的角度出发,在对比BLACK-SCHOLES期权定价指标模型、Va R模型、蒙特卡洛模拟指标模型、GARCH等模型后,最终确定使用模糊综合评价矩阵。针对该类产品的信用风险、流通风险、操作风险、市场风险、政治风险进行分析,确定风险评估指标,建立风险评语集,最终构建评估矩阵。随后,设计风险层次结构来构建各层次判断矩阵,通... 

【文章来源】：哈尔滨理工大学黑龙江省

【文章页数】：69 页

【学位级别】：硕士

【文章目录】：
摘要
Abstract
第1章 绪论
    1.1 研究背景及意义
        1.1.1 研究背景
        1.1.2 研究目的和意义
    1.2 国内外研究综述
        1.2.1 国外相关研究综述
        1.2.2 国内相关研究综述
        1.2.3 研究述评
    1.3 主要研究内容
    1.4 主要研究方法
    1.5 技术路线
第2章 结构性投资产品的风险与评估方法选择
    2.1 结构性投资产品的涵义
        2.1.1 结构性投资产品的内含
        2.1.2 结构性投资产品的类别
    2.2 结构性投资产品的风险
        2.2.1 非系统风险
        2.2.2 系统风险
    2.3 风险评估方法选择
        2.3.1 风险评估方法比较
        2.3.2 风险评估方法确定
    2.4 本章小结
第3章 结构性投资产品的风险评估
    3.1 风险评估指标体系的构建
        3.1.1 风险评估指标的设置原则
        3.1.2 风险评估指标的选取
        3.1.3 风险评语集的构建
    3.2 评估矩阵的构建
    3.3 风险评估指标权重的确定与评价
        3.3.1 设计风险层次结构
        3.3.2 构建各层次判断矩阵
        3.3.3 检验矩阵一致性
        3.3.4 层次排序
        3.3.5 模糊综合评价
    3.4 本章小结
第4章 结构性投资产品的案例检验
    4.1“汇享天下”的基本情况
        4.1.1“汇享天下”的条款
        4.1.2“汇享天下”运作情景分析
    4.2“汇享天下”的风险状况评价
        4.2.1 建立评估指标
        4.2.2 构建评语集
        4.2.3 确定指标权重
        4.2.4 模糊综合评价
    4.3 本章小结
第5章 结构性投资产品风险防范策略
    5.1 非系统风险的防范策略
        5.1.1 选择具有存款保险的银行
        5.1.2 摸清理财产品的投资结构
        5.1.3 确定合理高效的投资周期
        5.1.4 投资风控体制成熟的机构
    5.2 系统风险的防范策略
        5.2.1 选用专业风投
        5.2.2 明确风险偏好
        5.2.3 提高经济敏感性
    5.3 本章小结
结论
参考文献
附录
攻读硕士学位期间所发表的学术论文
致谢



本文编号：3023143