考虑结构突变的国际油价波动预测建模研究

发布时间：2025-01-11 00:26

　　原油作为一种能源与化工材料,在全球经济发展中发挥着不可或缺的作用,而其价格在近十多年往往由于受各种突发事件的影响而产生大幅波动,因此探索油价波动如何准确预测在全世界范围内备受关注,结构突变已成为影响油价波动预测的重要因素。但目前,考虑结构突变的国际油价波动预测研究仍有很多问题,比如现有的大多数方法往往把结构突变的过程视为是一个陡峭的过程,而很多学者提出对价格波动的结构突变进行平滑建模同样是合理的,因此,有必要探究不同的结构突变处理方式对波动率模型的预测性能有怎样的影响,从而对考虑结构突变的国际油价波动预测模型做系统的分析与比较,进而寻找最优的预测模型。因此,本文选用了将结构突变视为平滑过程和陡峭过程的两种处理方式,在第三章和第四章中分别将考虑结构突变的不同类型的波动率模型作为研究对象,即使用低频数据的GARCH族模型和使用高频数据的HAR族模型,系统地探究了不同的结构突变处理方式对波动率模型预测性能的影响。研究的主要结果表明:第一,国际原油市场中存在明显的结构突变现象,考虑结构突变这一因素可以显著提高GARCH族模型和HAR族模型的拟合和预测性能,且模型中加入低频三角函数即可较好地描述原...

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【学位级别】：硕士

【部分图文】：

图1.1技术路线图

考虑结构突变的国际油价波动预测建模研究4法（平滑转换、ICSS算法），将其分别与HAR族模型结合，从“平滑”和“陡峭”两个角度出发探讨原油市场波动率中存在的结构问题，判断哪种结构突变处理方法能够较好地提高HAR模型对原油市场波动率的预测性能，并选择使用低频数据的GARCH族模型及....

本文编号：4025659